財務現金流量分析

財務現金流量分析是指擬建項目從微觀角度，即企業利益角度出發，根據國家現行財稅制度和現行價格，對項目計算期內各年實際發生投入產出及其盈利能力的分析。它是項目財務評價的核心內容。項目建設和生產期內的投入和稅金支付，是項目的現金流出; 項目計算期內的產出和殘值回收是項目的現金流入；項目計算期內各年份的現金流入減現金流出的差額便是項目的淨現金流量。項目各順序年份的淨現金流量是計算項目各項財務評價指標的基礎。財務現金流量分析的主要指標是：財務內部收益率和投資回收期，輔助指標是財務淨現值和財務淨現值率。

上述主要指標和輔助指標的計算依賴於財務現金流量表。國內投資項目的財務現金流量表按項目全部投資和國內投資兩種情況編制。涉及外匯借款的項目，還應增加國內投資的財務現金流量表。中外合資項目還應按項目資金來源構成的不同情況，如全部投資、自有資金、中方合營者資金、外方合營者資金等編制財務現金流量表。由上述不同的財務現金流量表分別計算的主要指標和輔助指標，構成財務現金流量分析的指標體系。