組合證券投資與資本市場研究

《組合證券投資與資本市場研究》是2007年科學出版社出版的圖書，作者是曾勇、李平、王志剛、劉波。本書適合從事證券投資與資本市場研究的學者、研究生以及企業決策者使用。

基本介紹

• 書名：組合證券投資與資本市場研究
• 作者：曾勇，李平，王志剛，劉波
• ISBN：10位[7030195922]13位[9787030195920]
• 定價：￥43.00元
• 出版社：科學出版社
• 出版時間：2007-7-1
• 裝幀：平裝

基本信息

叢書名： 華夏英才基金學術文庫

字數：240000

頁數：301頁

開本：16

ISBN：9787030195920

條形碼：9787030195920

商品尺寸：25.8 x 18.2 x 1.6 cm

商品重量： 540 g

作者簡介

姓名：曾勇

作者簡介：

作品：《證券市場微觀結構研究》 《古生物地層學》 《資料庫套用:FoxPro for Windows》 《組合證券投資與資本市場研究》 姓名：曾勇//李平//王志剛//劉波

作者簡介：

作品：《組合證券投資與資本市場研究》

內容簡介

本書致力於組合證券投資與資本市場研究。本書共分5章。第1章介紹現代資本市場理論的發展情況及其在投資管理實踐中的作用。第2章介紹資本市場理論基礎。第3章介紹組合證券投資決策與管理方法方面的研究。第4章介紹證券市場有效性與投資行為研究。第5章介紹集合競價與連續競價研究。

目錄

第1章

現代資本市場理論與投資管理實踐

1.1　現代資本市場理論的發展

1.1.1　資本市場理論的起源

1.1.2　現代資本市場理論的發展歷程

1.1.3　現代資本市場理論的最新發展

1.2　現代資本市場理論對投資管理實踐的作用

1.3　本書內容提要

參考文獻

第2章

資本市場理論基礎

2.1　證券組合、風險偏好與收益分布特徵

2.1.1　期望效用函式

2.1.2　證券組合

2.1.3　風險厭惡

2.1.4　隨機占優

2.2　均值－方差組合證券選擇理論

2.2.1　均值－方差偏好

2.2.2　均值－方差準則與風險分散

2.2.3　有效邊界

2.3　基金分離定理及其擴展

2.3.1　兩基金分離定理

2.3.2　引入指數期貨的組合證券選擇與基金分離定理

2.4　資本資產定價模型

2.4.1　資本市場均衡

2.4.2　資本資產定價模型的具體形式

2.4.3　零價塔資本產定價模型

2.4.4　引入指數期貨的資本資產定價模型

2.4.5　具有不同持有期限的資本資產定價模型

2.5　套利定價理論

2.5.1　多因素模型與因素風險

2.5.2　套利組合

2.5.3　套利定價理論

2.5.4　資本資產定價模型與套利定價理論

2.6　期權定價理論

2.6.1　期權的概念

2.6.2　理性期權定價的性質

2.6.3　二叉樹定價模型

2.6.4　BLACK-SCHOLES期權定價模型

2.6.5　組合證券

2.7　有效市場理論

2.7.1　有效市場的基本概念

2.7.2　有效市場與理性預期

2.7.3　有效市場的檢驗

附錄

參考文獻

第3章

組合證券投資決策與管理方法

3.1　限制性賣空情況下證券組合有效邊界的特徵和確定方法

3.1.1　限制性賣空情況下證券組合有效邊界的特徵

3.1.2　組合構成和有效邊界變動的確定方法

3.1.3　小結

3.2　市場指數模型下最優證券組合的簡化算法

3.2.1　EGP算法

3.2.2　存在負貝塔係數情況下擴展的EGP算法

3.2.3　進一步的推廣

3.2.4　釋例

3.2.5　貝塔係數為1條件下的最優證券組合

3.2.6　小結

3.3　基於斯坦規則的協方差矩陣估計改進的實證研究

3.3.1　LEDOIT和WOIF（2003）的協方差矩陣斯坦規則估計量

3.3.2　實證數據及方法

3.3.3　實證結果

第4章

證券市場有效性與投資者行為

4.1　證券市場有效性與投資者行為研究綜述

4.1.1　技術分析有效性研究現狀

4.1.2　互自相關與反轉交易策略研究現狀

4.1.3　交易時刻與非交易時刻波動研究現狀

4.1.4　事件研究與過度反應研究現狀

4.1.5　處置效應研究現狀

4.1.6　羊群效應研究現狀

4.2　技術分析交易規則有效性的檢驗

4.2.1　考慮交易費用和風險情況下移動平均規t有效性檢驗

4.2.2　相對強弱指標交易規則有效性檢驗

4.2.3　小結

4.3　互自相關及反轉交易策略的檢驗

4.3.1　互自相關關係與領先滯後結構的檢驗

4.3.2　互自相關關係與反轉交易策略收益

4.3.3　小結

4.4　交易時刻與非交易時刻收益率波動的檢驗

4.4.1　實證方法與數據

4.4.2　實證結果

4.4.3　小結

4.5　收益公布效應與盈利信息過度反應的檢驗

4.5.1　對我國股市收益公布效應的實證檢驗

4.5.2　對我國股市盈利信息過度反應的實證檢驗

4.5.3　小結

4.6　證券市場處置效應的檢驗

4.6.1　實證方法與數據

4.6.2　股市下跌背景下的處置效應檢驗

4.6.3　基於投資者個體特徵的處置效應檢驗

4.6.4　小結

4.7　證券市場羊群行為的檢驗

4.7.1　基於個股的羊群行為檢驗

4.7.2　基於基金的羊群行為檢驗

4.7.3小結　參考文獻

第5章

集合競價與連續競價交易機制研究

5.1　集合競價與連續競價交易機制研究綜述

5.1.1　證券交易機制概述

5.1.2　集合競價交易機制的研究現狀

5.1.3　基於連續雙向拍賣機制的連續競價研究現狀

5.1.4　集合競價與連續競價的實證比較研究現狀

5.2　封閉式與開放式集合競價機制下的價格發現分析

5.2.1　基本假設

5.2.2　封閉式集合競價的價格發現模型

5.2.3　開放式集合競價的價格發現模型

5.2.4　數字釋例

5.2.4　小結

5.3　連續雙向拍賣機制下的短期價格行為及交易量研究

5.3.1　基本模型

5.3.2　連續雙向拍賣機制下的短期價格行為分析

5.3.3　連續雙向拍賣機制下的交易量分析

5.3.4　小結

5.4　集合競價與連續競價機制下的股票價格行為實證研究

5.4.1　實證方法和數據

5.4.2　股票收益率正態性分析

5.4.3　股票收益率波動性分析

5.4.4　不同交易機制下的市場有效性檢驗

5.4.5　小結

附錄

參考文獻