公司IPO整體解決方案公司IPO整體解決方案

《公司IPO整體解決方案公司IPO整體解決方案》是2018年中國經濟出版社出版的圖書。 IPO上市是一種趨勢，更是企業做大做強的必由之路。儘管如此，上市並不是簡單的融資，也不是簡單的申請。

基本介紹

• 書名：公司IPO整體解決方案公司IPO整體解決方案
• 作者：顧鳴傑
• 出版社：中國經濟出版社
• ISBN：9787513649810

內容簡介

IPO上市是一種趨勢，更是企業做大做強的必由之路。儘管如此，上市並不是簡單的融資，也不是簡單的申請。鑒於證監會的嚴格要求，眾多公司因為各項條件不符而屢次在IPO的道路上受阻。本書為企業提供了一套順利進行IPO上市的解決方案，立足IPO上市的每一個關鍵方面，從主體條件、財務核查、審核要點到股權融資、併購重組、IPO路徑選擇、細節流程、商業路演等應有盡有，書後還附有IPO法律法規及操作協定範本、模板等，讓讀者更容易把握IPO上市的關鍵點，規避IPO上市過程中可能出現的問題，助力企業在國內嚴格的審核機制下，順利實現IPO上市。

圖書目錄

第1章 讀懂IPO，玩轉資本市場 12

大多數公司都以IPO為自己的終目標，但在追求這個目標的過程中是否了解過IPO的真正含義？參與IPO的角色都有哪些？IPO要經過多少道審核程式？IPO的成本能否承擔得起？IPO從核准制改為註冊制後，會產生什麼樣的影響？這些問題的答案，只是公司進行IPO時先要了解的基本事項。

1.1 到底是什麼是IPO 12

1.1.1 IPO不等於100％上市 13

1.1.2 IPO的兩面性 13

1.1.3 IPO加速改變了什麼 14

1.2 他們，都是IPO的重要角色 16

1.2.1 IPO工作中的各大角色 16

1.2.2 重點角色一：律師 16

1.2.3 重點角色二：會計師 17

1.2.4 重點角色三：保薦人 18

1.3 小心！每個審核環節都是一道坎 19

1.3.1 主要環節一：受理與預先披露 20

1.3.2 主要環節二：反饋會 21

1.3.3 主要環節三：見面會 22

1.3.4 主要環節四：初審會 22

1.3.5 主要環節五：發審會 22

1.3.6 主要環節六：封卷與會後事項 23

1.3.7 主要環節七：核准發行 23

1.4 拿捏成本，付不起就別IPO了 23

1.4.1 成本一：稅務 24

1.4.2 成本二：社保 24

1.4.3 成本三：籌備費用 24

1.4.4 成本四：人力資源 25

1.4.5 成本五：中介費用 25

1.5 註冊制來了，是利好還是利空 26

1.5.1 本質：由市場決定一切 26

1.5.2 特徵：註冊制的三大特性 26

1.5.3 區別：註冊制與核准制的差異 27

1.5.4 流程：美國IPO註冊制步驟 27

1.5.5 利弊：註冊制的兩面性 28

第2章 主體條件：要IPO，先看看你夠格嗎 29

IPO是一項嚴謹的工作，不只要保證資本市場的利益，更要維護投資者的利益。因此，證監會對擬IPO公司提出了嚴格的審核要求，對主體資格、出資問題、獨立性、重大變化、股權結構等方面都有非常嚴格的規定。如果公司要申請IPO，先看看自己是否達到了這些基本要求。

第3章 財務核查：別讓你的企業“帶病申報” 53

縱觀歷年來被否的IPO案例，財務是的主因，比如審計會計、稅務規劃、盈利規劃、資產負債等關鍵的財務指標是否達到標準，是否存在逃稅漏稅、財務操縱等行為，都是導致IPO被否的具體原因。如果擬IPO公司想順利過會，一定要在申請IPO之前將財務問題整改到位。

第4章 審核要點：發審委關注的才是重點 71

IPO是一項系統的工程，準備工作非常繁雜，其間很多公司就在這繁冗的準備工作中偏離了方向，導致IPO被否。其實，IPO的準備工作雖然較多，但也有側重點，如成長性、毛利率、應收賬款、收入確認、存貨、關聯交易及同業競爭披露、募投資金等。擬IPO公司只需要將這些重點工作準備好，就能提升過會幾率。

第5章 股權融資：方法 技巧=要錢不難 86

股權融資是公司發展過程中必不可少的一環，也是IPO前的必用手段。股權融資結果如何，決定著公司未來的命運。因此，擬IPO公司應保持冷靜，謹慎行事，遵守遊戲規則，掌握股權融資相關的理論與技巧。只要運作得當，擬IPO公司就可借力資本提升過會的成功率。

第6章 併購重組：借他人之力敲開IPO大門 104

不少擬IPO公司本身存在很多問題，難以達到IPO的條件。為了儘快實現IPO目標，不少公司通過併購重組來改善自身問題，如突出主營業務、實現獨立、規範關聯交易、完善公司制度、明確股權歸屬等。但併購重組並不是一項簡單的工程，任何一個環節出現紕漏，都會造成併購重組失敗，從而影響公司的IPO進程。

第7章 IPO路徑：要選擇，不是每條大路都通羅馬 118

IPO是一項系統工程，任何細節的疏漏都可能導致IPO被否。所以，IPO的時機、地點、板塊、方式的選擇對IPO的結果產生極大的影響。時機選擇不當，會影響融資額；地點選擇不當，會影響IPO結果；板塊選擇不當，則可能直接被拒於IPO大門之外；方式選擇不當，則可能增加IPO成本。可以說，公司IPO要成功，天時、地利、人和缺一不可。

作者簡介

顧鳴傑，中歐國際工商學院金融MBA，財務與資本市場專家，高頓財務培訓明星講師，在普華永道及安永有近十年工作經歷，先後在某大型地產基金公司和知名網際網路金融企業擔任財務長（CFO）。曾參與多個國內企業境內外上市或併購項目，對民營企業境內外上市的常見問題有豐富的實操經驗和應對解決方案。

顧鳴傑先生擁有中國註冊會計師、國際註冊內部審計師、英國皇家特許管理會計師等多項專業資格，精通美國會計準則、國際會計準則與中國會計準則，在TMT、網際網路金融、新能源、房地產、零售業等行業有豐富的實戰經驗。