低位三條大陰線

低位三條大陰線是指股價持續下跌一段時間後，在低位連續出現的三條較大的陰線(見下圖)。三條大陰線的出現，表明股價已跌近底部，後市會出現幾天的反彈行情，可在此買進股票，做一波短差收益。

基本介紹

• 中文名：低位三條大陰線
• 類型：股票
• 特徵：股價持續下跌一段時間
• 特點：可在此買進股票，做一波短差收益

特徵

低位三條大陰線應具備以下特徵：圖5-46一是這三條陰線，必須是在股價線經過一段較長時間的下跌後出現的。多長時間才算長呢?一般要求是，從5日移動平均線由上向下死叉了10日移動平均線的那天算起，股價卜跌了10個交易日以上的時間，才是“較長時間”。下跌的時間越長，下跌幅度越大，其後出現的三條大陰線，見底的信號越可信。

二是三條大陰線本身的實體要求大一些，如果要進行量化的話，每條陰線的實體不應小於2%，或三條陰線的累計跌幅不少於5%。三條陰線實體的大小不要求一致，一條稍小，其他兩條稍人是允許的，不影響信號的可信度。

但三條陰線的實體越大，或二條陰線的累計跌幅越大，見底信號的有效性就會越高，更可放心操作。

三是三條大陰線必須是連續下跌的陰線，中間不可插入陽線。標準形態的“低位三條大中間不可插入陽線。標準形態的“低位二條大陰線”，要求三條大陰線最好為順沿F跌狀態，不能在兩條大陰線中間夾一條無跌幅的陰線(非標準形態的“低位三條大陰線”例外)。

實例分析

符合上述條件的三條大陰線，就是可信的見底信號。請觀察下面的實例。

南京中商(600280)見下圖在2004年10月14到10月18日的這三天中收的三條陰線，就屬於“低位三條大陰線”形態。這三條陰線的具體情況是：第一條陰線出現在10月14日，是一條光頭陰線(開盤價6.75元，最高價6.75元，最低價6.56元，收盤價6.61無)，該圖線的實體大0.14元，卜.跌的幅度為2.07%。

第二條陰線出現在10月15曰，是一條光腳陰線(開盤價6.6l元，最高價6.65元，最低價6.45元，收盤價6.45元)，該圖線的實體大0.16元，下跌的幅度為2.42%。

第三條陰線出現在10月18日，是一條有上下影的中陰線(開盤價6.48元，最高價6.60元，最低價6.16元，收盤價6.28元)，該圖線的實體大0.20元，下跌的幅度為2.63%。

以上三條陰線，每一條的跌幅都超過了2%，累計跌幅達6．96%，無論是單條圖線的跌幅還是三條圖線的累計跌幅，都超過了規定的指標。現在讓我們來看看這三條陰線是否符合“低位”的要求。

南京中商(600280)的5日移動平均線是2004年9月28日向F死叉10日移動平均線的，三條大陰線的結束日是2004年10月18日，中間整整下跌了10個交易日，符合下跌的時間要求。該圖線F跌的形態是典型的順沿走勢，也符合要求，所以我們就可認定這三條陰線是完全符合條件的“低位三條大陰線”形態，確信後市將會出現一波反彈行情，可現價介入，等待漲升。該股的後市走勢作了有力的印證。從圖5。47的右標註中就可看出，自10月18日的第三條陰線出現後，股價就由當日的6．28元，上升到2004年11月23日的7．55元，上漲了20．22%。該股的這一走勢充分表明，“低位三條大陰線”是可信的見底信號，應大膽操作。

國投中魯(600962)見下圖在2004年10月21到10月25日收的三條陰線也是很典型的“低位三條大陰線”形態。該形態三條陰線的具體情況是：第一條陰線出現在10月21日，收的是一條有上下影的中陰線(開盤價5.40元，最高價5．46元，最低價5.10元，收盤價5.22元)，實體大0．18元，下跌的幅度為3.33%。

第二條陰線出現在10月22日，是一條光頭陰線(開盤價5.23元，最高價5．23元，最低價4．75元，收盤價5．01元)，實體大0．23元，下跌的幅度為4．02%。

第三條陰線出現在10月25日，是一條有上下影的中陰線(開盤價5．08元，最高價5．12元，最低價4．80元，收盤價4．90元)，實體大0．18元，下跌的幅度為2．19%。

以上三條陰線，每一條的跌幅都超過了2%，累計跌幅達9．25%，符合“大陰線”的要求。而且這三條陰線是在股價從6．45元的高點F跌到4．90元，跌幅達24．03%的情況F出現的，所以可確認是符合條件的“低位三條大陰線”，反彈行情會隨時出現。該股的後市走勢確實如此。自10月25日的第三條陰線出現後，股價就由這天的4．90元，上升到2004年11月22日的6.19元，上漲了26.23%（見上圖）。“低位三條大陰天、線”是可信的買入信號，應大膽操作。

樂凱膠片(600135)在2004年10月14到10月18日三天中出現的三條陰線也是很標準的“低位三條大陰線”形態(見下圖下標註)。該形態出現後，該股狂漲了半個多月，股價由第三條大陰線出現日(2004年10月18日)的6．76元，上升到2004年11月10日的8．99元，上升了32．99%(見圖5—49上標註)。

該股“低位三條大陰線”走勢的具體情況見下表。

表：樂凱膠片(600135)“低位三條大陰線”走勢數據表

第次	日期	三條陰線走勢的具體數據
		開盤價	最高價	最低價	收盤價	實體長	當日升幅
第1條陰線	2004.10.14	7.69元	7.74元	7.35元	7.39元	0.30元	3.90%
第2條陰線	2004.10.15	7.30元	7.45元	6.91元	7.08元	0.22元	3.01%
第3條陰線	2004.10.16	7.08元	7.18元	6.70元	6.76元	0.32元	4.51%

備註：自低位三條長陰線出現後，改股就大漲半月，股價由第三條陰線出現日的6.76元，上升到2004年11月10日的8.99元，上升了32.99%。

上述三例的走勢表明，“低位三條大陰線”是難得的進貨良機。

注意事項

在操作時應注意以下幾點：

一是“低位三條大陰線”最佳買入時間不是第三條大陰線出現的當天，而是第二天收陽日，如果第二天仍然收陰，還應等待，直到收陽線時才可進場。在通常情況下，“低位三條大陰線”出現後，第二天絕大多數會收陽線，應多關注第二天的走勢，一旦可以判斷收陽線時，就應在收陽日的第一時間買進，不要錯過這一買入機會，因為這天，往往是一輪行情的最低點出現日，這天買入，就能買到較低的價位。如上述三例中，“低位三條大陰線”出現後的第二天，都是收的陽線，除南京中商(600280)外，其他兩隻股票收的陽線都是本輪行情最低點日。所以應抓住收陽日的買入機會。

二是在個別情況下，“低位三條大陰線”形成後，第二天雖然收了陽線，但隨後也還會出現“變臉”的情況，已在收陽日買進股票的投資者，此時不要緊張，下跌走勢只是暫時的，跌幅不會很大，只要不跌破預先設定的止損價位，就應耐心持股。如果“連陰不晴”，跌破了』仁損價位，就堅決走掉，認賠出場，等待下一次的進貨機會。

三是“低位三條大陰線”形態中的三條陰線，要求實體大體相當，這是標準的“低位三條大陰線”形態，可放心操作。但有時只出現兩條大陰線加一條小陰線的走勢，這種形態的“低位三條大陰線”是否可信呢?總的來講，只要三條陰線的總跌幅達到了5%的要求就可放心操作。

如下圖武昌魚(600275)2004年1O月19日到10月21日三天出現的“低位三條大陰線”形態就是由“一短兩長”的三條陰線組成的。10月19日收的第一條陰線為星形小陰線(開盤價3．03元，最高價3．07元，最低價2．97元，收盤價3．01元)，實體大0．02元，當日跌幅為零。其後的兩條陰線均為大陰線，其中第二條陰線的實體大0．13元，當日跌幅為4．32%，第三條陰線的實體大0．22元，當日跌幅達7．64%，三條陰線的總跌幅為11．63%，加上該形態是在前面深跌了30．66%的情況下出現的，完全符合“低位三條大陰線”的技術要求，所以該股後市出現了一波出乎人們意料之外的特大反彈行情，股價由第三條陰線出現目的2．66元，上升到2004年12月2目的3．62元，升幅達36．09%(見下圖上標註)，由此說明，“一短兩長”的“低位三條大陰線”形態也是可信的見底信號，應放心操作。還有其他諸如“兩長一短”、“長短長”等形態的“低位三條大陰線”形態，只要符合技術要求的，都是可信的見底信號，均可放心買入。