華寶興業現金添益交易型貨幣市場基金是華寶興業發行的一個貨幣型的基金理財產品
基本介紹
- 基金簡稱：華寶興業現金添益ETFB
- 基金類型：貨幣型
- 基金狀態：正常
- 基金公司：華寶興業
- 基金管理費：0.35%
- 首募規模：0.00億
- 託管銀行：中國建設銀行股份有限公司
- 基金代碼：001893
- 成立日期：20151109
- 基金託管費：0.09%
投資目標,投資範圍,投資策略,收益分配原則,
投資目標
保持本金的安全性和基金財產的流動性，追求高於比較基準的穩定收益。
投資範圍
本基金的投資範圍包括：
1．現金；
2．通知存款；
3．短期融資券；
4．剩餘期限在397天以內（含397天）的債券；
5．1年以內（含1年）的銀行定期存款、大額存單；
6．期限在1年以內（含1年）的債券回購；
7．剩餘期限在397天以內（含397天）的資產支持證券；
8．期限在1年以內（含1年）的中央銀行票據（以下簡稱“央行票據”）；
9． 剩餘期限在397天以內（含397天）中期票據；
10．中國證監會、中國人民銀行認可的其他具有良好流動性的貨幣市場工具。
如法律法規或監管機構以後允許基金投資的其他品種，基金管理人在履行適當程式後，可以將其納入投資範圍。
1．現金；
2．通知存款；
3．短期融資券；
4．剩餘期限在397天以內（含397天）的債券；
5．1年以內（含1年）的銀行定期存款、大額存單；
6．期限在1年以內（含1年）的債券回購；
7．剩餘期限在397天以內（含397天）的資產支持證券；
8．期限在1年以內（含1年）的中央銀行票據（以下簡稱“央行票據”）；
9． 剩餘期限在397天以內（含397天）中期票據；
10．中國證監會、中國人民銀行認可的其他具有良好流動性的貨幣市場工具。
如法律法規或監管機構以後允許基金投資的其他品種，基金管理人在履行適當程式後，可以將其納入投資範圍。
投資策略
本基金通過對短期金融工具的積極穩健投資，在保持本金安全與資產充分流動性的前提下，追求穩定的現金收益。主要投資策略如下：
1．久期策略
基於對巨觀經濟環境的深入研究，預期未來市場利率的變化趨勢，結合基金未來現金流的分析，確定投資組合平均剩餘期限，把握買賣時機。如果預測未來利率將上升，則可以通過縮短組合平均剩餘期限的辦法規避利率風險，相反，如果預測未來利率下降，則延長組合平均剩餘期限，賺取利率下降帶來的超額回報。本基金的平均剩餘期限控制在120天以內。
2．收益率曲線策略
收益率曲線策略是根據收益曲線的非平行移動調整資產組合，將預期到的變動資本化。其中有三種方式可以選擇：子彈策略是將償還期限高度集中於收益率曲線上的某一點；啞鈴策略是將償還期限集中於曲線的兩端，即重點投資於期限較短的債券和期限較長的債券，弱化中期債的投資；而梯形策略是當收益率曲線的凸起部分均勻分布時，集中投資於這幾個凸起部分所在年期的債券。
3．類屬配置策略
類屬配置策略主要實現兩個目標：一是通過類屬配置滿足基金流動性需求，二是通過類屬配置獲得投資收益。本基金將根據各品種（國債、金融債、央行票據、回購、短期融資券、現金等）的市場規模、交易活躍程度、相對收益、信用等級、平均到期期限等重要指標來確定各類資產的配置比例。再通過評估各類資產的流動性和收益性利差，確定不同期限類別資產的具體資產配置比例。
4．套利策略
由於市場環境差異、交易市場分割、市場參與者差異，以及資金供求失衡導致的中短期利率異常差異，使得債券現券市場上存在著套利機會。無風險套利主要包括銀行間市場、交易所市場的跨市場套利和同一交易市場中不同品種的跨品種套利。基金管理人將在保證基金的安全性和流動性的前提下，適當參與市場的套利，捕捉和把握無風險套利機會，進行跨市場、跨品種操作，以期獲得安全的超額收益。
5．逆回購策略
基金管理人將密切關注由於新股申購等原因導致的短期資金需求激增的機會，通過逆回購的方式融出資金以分享短期資金拆借利率陡升的投資機會。
6．現金流管理策略
本基金作為現金管理工具，必須具備較高的流動性。投資運作中本基金將採用均衡分布、滾動投資、最佳化期限配置等方法，加強流動性管理。基金管理人將密切關注基金的申購贖回情況、季節性資金流動情況和日曆效應等因素，對投資組合的現金比例進行結構化管理。同時，也會通過回購的滾動操作和債券品種的期限結構搭配，動態調整並有效分配基金的現金流，保持本基金的充分流動性。
1．久期策略
基於對巨觀經濟環境的深入研究，預期未來市場利率的變化趨勢，結合基金未來現金流的分析，確定投資組合平均剩餘期限，把握買賣時機。如果預測未來利率將上升，則可以通過縮短組合平均剩餘期限的辦法規避利率風險，相反，如果預測未來利率下降，則延長組合平均剩餘期限，賺取利率下降帶來的超額回報。本基金的平均剩餘期限控制在120天以內。
2．收益率曲線策略
收益率曲線策略是根據收益曲線的非平行移動調整資產組合，將預期到的變動資本化。其中有三種方式可以選擇：子彈策略是將償還期限高度集中於收益率曲線上的某一點；啞鈴策略是將償還期限集中於曲線的兩端，即重點投資於期限較短的債券和期限較長的債券，弱化中期債的投資；而梯形策略是當收益率曲線的凸起部分均勻分布時，集中投資於這幾個凸起部分所在年期的債券。
3．類屬配置策略
類屬配置策略主要實現兩個目標：一是通過類屬配置滿足基金流動性需求，二是通過類屬配置獲得投資收益。本基金將根據各品種（國債、金融債、央行票據、回購、短期融資券、現金等）的市場規模、交易活躍程度、相對收益、信用等級、平均到期期限等重要指標來確定各類資產的配置比例。再通過評估各類資產的流動性和收益性利差，確定不同期限類別資產的具體資產配置比例。
4．套利策略
由於市場環境差異、交易市場分割、市場參與者差異，以及資金供求失衡導致的中短期利率異常差異，使得債券現券市場上存在著套利機會。無風險套利主要包括銀行間市場、交易所市場的跨市場套利和同一交易市場中不同品種的跨品種套利。基金管理人將在保證基金的安全性和流動性的前提下，適當參與市場的套利，捕捉和把握無風險套利機會，進行跨市場、跨品種操作，以期獲得安全的超額收益。
5．逆回購策略
基金管理人將密切關注由於新股申購等原因導致的短期資金需求激增的機會，通過逆回購的方式融出資金以分享短期資金拆借利率陡升的投資機會。
6．現金流管理策略
本基金作為現金管理工具，必須具備較高的流動性。投資運作中本基金將採用均衡分布、滾動投資、最佳化期限配置等方法，加強流動性管理。基金管理人將密切關注基金的申購贖回情況、季節性資金流動情況和日曆效應等因素，對投資組合的現金比例進行結構化管理。同時，也會通過回購的滾動操作和債券品種的期限結構搭配，動態調整並有效分配基金的現金流，保持本基金的充分流動性。
收益分配原則
1.本基金的同一類別內的每份基金份額享有同等分配權；
2.本基金A類基金份額收益分配方式為紅利再投資，記入投資人收益賬戶，免收再投資的費用。投資人收益賬戶里的權益和其本金（投資人基金份額）一起參加當日的收益分配，並享有同等收益分配權；
3.本基金A類基金份額採用“每日分配、利隨本清”的原則。根據每日基金收益情況，以每百份基金已實現收益為基準，為投資人每日計算當日收益並分配，記入投資人收益賬戶。投資人贖回A類基金份額時，其對應比例的累計收益將立即結清，以現金支付給投資人；若累計收益為負值，則從投資人贖回基金款中按比例扣除。投資人當日收益分配的計算保留到小數點後2 位，小數點後第3 位按去尾原則處理；
4．本基金B類基金份額採用“每日分配、按月支付”的原則。根據每日基金收益情況，以每萬份基金已實現收益為基準，為投資人每日計算當日收益並分配，每日分配所得收益參與下一日的收益分配，每月集中支付。每日進行收益計算並分配時，每月累計收益支付方式只採用紅利再投資方式，投資人可通過贖回B類基金份額獲得現金收益；若投資人在每月累計收益支付時，其累計收益為正值，則為投資人增加相應的基金份額；其累計收益為負值，則縮減投資人基金份額。投資人贖回基金份額時，其對應收益將立即結清；若收益為負值，則從投資人贖回基金款中扣除。投資人當日收益分配的計算保留到小數點後2位，小數點後第3位按去尾原則處理；
5.本基金根據每日收益情況，將當日收益全部分配，若當日已實現收益大於零時，為投資人記正收益；若當日已實現收益小於零時，為投資人記負收益；若當日已實現收益等於零時，當日投資人不記收益；
6.投資人賣出部分A類基金份額時，不支付對應的收益；但投資人全部賣出A類基金份額時，以現金方式將全部累計收益與投資人結清；
7.當日申購的基金份額自下一個工作日起享有基金的收益分配權益；當日贖回的基金份額及其對應的收益自下一工作日起，不享有基金的收益分配權益；
8. 投資人當日買入的A類基金份額自買入當日起享有基金的收益分配權益；當日賣出的A類基金份額自賣出當日起，不享有基金的收益分配權益；
9.法律法規或監管機構另有規定的從其規定。
2.本基金A類基金份額收益分配方式為紅利再投資，記入投資人收益賬戶，免收再投資的費用。投資人收益賬戶里的權益和其本金（投資人基金份額）一起參加當日的收益分配，並享有同等收益分配權；
3.本基金A類基金份額採用“每日分配、利隨本清”的原則。根據每日基金收益情況，以每百份基金已實現收益為基準，為投資人每日計算當日收益並分配，記入投資人收益賬戶。投資人贖回A類基金份額時，其對應比例的累計收益將立即結清，以現金支付給投資人；若累計收益為負值，則從投資人贖回基金款中按比例扣除。投資人當日收益分配的計算保留到小數點後2 位，小數點後第3 位按去尾原則處理；
4．本基金B類基金份額採用“每日分配、按月支付”的原則。根據每日基金收益情況，以每萬份基金已實現收益為基準，為投資人每日計算當日收益並分配，每日分配所得收益參與下一日的收益分配，每月集中支付。每日進行收益計算並分配時，每月累計收益支付方式只採用紅利再投資方式，投資人可通過贖回B類基金份額獲得現金收益；若投資人在每月累計收益支付時，其累計收益為正值，則為投資人增加相應的基金份額；其累計收益為負值，則縮減投資人基金份額。投資人贖回基金份額時，其對應收益將立即結清；若收益為負值，則從投資人贖回基金款中扣除。投資人當日收益分配的計算保留到小數點後2位，小數點後第3位按去尾原則處理；
5.本基金根據每日收益情況，將當日收益全部分配，若當日已實現收益大於零時，為投資人記正收益；若當日已實現收益小於零時，為投資人記負收益；若當日已實現收益等於零時，當日投資人不記收益；
6.投資人賣出部分A類基金份額時，不支付對應的收益；但投資人全部賣出A類基金份額時，以現金方式將全部累計收益與投資人結清；
7.當日申購的基金份額自下一個工作日起享有基金的收益分配權益；當日贖回的基金份額及其對應的收益自下一工作日起，不享有基金的收益分配權益；
8. 投資人當日買入的A類基金份額自買入當日起享有基金的收益分配權益；當日賣出的A類基金份額自賣出當日起，不享有基金的收益分配權益；
9.法律法規或監管機構另有規定的從其規定。
