《我國期貨市場保證金設定研究》是2012年6月天津大學出版社出版的圖書，作者是侯雋。
基本介紹
- 書名：我國期貨市場保證金設定研究
- 作者：侯雋
- 出版社：天津大學出版社
- 出版時間：2012年6月
- 頁數：162 頁
- 定價：15 元
- 開本：32 開
- 裝幀：平裝
- ISBN：9787561843871
內容簡介,圖書目錄,
內容簡介
《我國期貨市場保證金設定研究》針對期貨投資組合保證金的收取進行了研究。內地期貨市場目前對期貨契約組合收取保證金是採用分品種、分契約的靜態計算單一期貨契約的保證金，然後進行直接相加的方法。但由於期貨契約的收益序列之間會呈現出非線性、非對稱性和尾部相關的特點，這樣的保證金計算方式確定的收取量往往會偏高或偏低。《我國期貨市場保證金設定研究》利用Copula函式易捕捉變數間非線性、非對稱及尾部相關關係的特點，在單一期貨契約保證金的動態管理模型研究的基礎上，建立了期貨契約組合保證金模型，以利於對持有多個期貨契約客戶保證金賬戶的管理。
圖書目錄
1 引言
1.1 問題研究的背景
1.2 研究的目的和意義
1.3 研究內容及創新點
1.3.1 研究內容及技術路線
1.3.2 主要創新點
2 相關理論綜述
2.1 保證金及保證金制度
2.2 國內外期貨市場現用保證金測算系統
2.2.1 SPAN
2.2.2 TIMS
2.2.3 STANS
2.2.4 我國台灣期貨交易所期貨保證金測算系統
2.2.5 我國香港交易所期貨保證金測算系統
2.2.6 內地三大期貨交易所期貨保證金測算系統
2.3 期貨市場保證金水平設定方法研究
2.3.1 簡單加權移動平均法（Simply Weighted Moving Average Approaches，SMA）
2.3.2 指數加權移動平均法（EWMA）
2.3.3 Garch模型
2.3.4 極值理論
2.3.5 VaR風險價值法
2.4 保證金對期貨市場的影響研究
2.4.1 保證金制度對期貨交易成本的影響
2.4.2 保證金變化對市場結構的影響
2.4.3 保證金制度對期貨交易量與未平倉量的影響
2.4.4 保證金額度對市場波動性的影響
2.5 期貨市場流動性的度量研究綜述
2.5.1 期貨市場流動性的含義
2.5.2 期貨市場流動性的度量方法
2.6 本章小結
3 基於Skew-GED-EWMA方法的單期貨契約保證金模型研究
3.1 契約價格變化幅度波動率δt測定模型
3.1.1 標準EWMA模型
3.1.2 GED-EWMA模型
3.1.3 Skew-GED-EWMA模型
3.2 基於Skew-GED-EWMA的保證金模型
3.2.1 Skew-GED-EWMA保證金結構模型的建立
3.2.2 模型參數的估計
3.2.3 模型波動率係數的確定
3.3 基於Skew-GED-EWMA的期貨契約保證金設定的實證研究
3.3.1 數據採集及說明
3.3.2 模型參數的確定
3.3.3 模型波動率係數的確定
3.3.4 保證金水平的確定
3.3.5 模型檢驗
3.4 本章小結
4 基於Copula方法的多期貨契約保證金模型研究
4.1 Copula理論及相關性測度
4.1.1 Copula函式的定義
4.1.2 Copula函式的重要特徵
4.1.3 基於Copula函式的相關性度量方法
4.1.4 常用的Copula函式
……
5 保證金變動對期貨市場流動性影響的研究
6 結束語
後記
參考文獻
