廣發核心精選混合型證券投資基金是廣發基金髮行的一個混合型的基金理財產品
基本介紹
- 基金簡稱：廣發核心精選混合
- 基金類型：混合型
- 基金狀態：正常
- 基金公司：廣發基金
- 基金管理費：1.50%
- 首募規模：12.43億
- 託管銀行：中國工商銀行股份有限公司
- 基金代碼：270008
- 成立日期：20080716
- 基金託管費：0.25%
投資目標,投資範圍,投資策略,收益分配原則,
投資目標
通過認真、細緻的巨觀研究，合理配置股票、債券、現金等資產。套用"核心--衛星"投資策略，投資於具有較高投資價值的股票；在利率合理預期的基礎上，進行久期管理，穩健地投資於債券市場。在控制風險的前提下，追求基金資產的長期穩健增值。
投資範圍
本基金投資範圍為具有良好流動性的金融工具，包括國內依法發行上市的股票、債券、權證及法律、法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具。若法律法規或監管機構以後允許基金投資的其他品種，基金管理人在履行適當程式後，可將其納入投資範圍。
本基金為股票型基金，基金的資產配置比例範圍為：股票資產占基金資產的60%-95%；現金、債券、權證以及中國證監會允許基金投資的其他證券品種占基金資產的5%-40%，其中，基金持有權證的市值不得超過基金資產淨值的3%，基金保留的現金以及到期日在一年以內的政府債券的比例合計不低於基金資產淨值的5%。
本基金為股票型基金，基金的資產配置比例範圍為：股票資產占基金資產的60%-95%；現金、債券、權證以及中國證監會允許基金投資的其他證券品種占基金資產的5%-40%，其中，基金持有權證的市值不得超過基金資產淨值的3%，基金保留的現金以及到期日在一年以內的政府債券的比例合計不低於基金資產淨值的5%。
投資策略
（一）資產配置策略
本基金為股票型基金，基金的資產配置比例範圍為：股票資產占基金資產的60%-95%；現金、債券、權證以及中國證監會允許基金投資的其他證券品種占基金資產的5%-40%，其中，基金持有權證的市值不得超過基金資產淨值的3%，基金保留的現金以及到期日在一年以內的政府債券的比例合計不低於基金資產淨值的5%。
如法律法規或監管機構以後允許本基金投資其他品種，基金管理人在履行適當程式後，可以將其納入投資範圍。
本基金採用如下方法進行資產配置：
1、 研究部綜合巨觀經濟研究員研究的巨觀經濟形勢，策略分析員研究的市場運行趨勢，行業研究員研究的行業投資價值形成《資產配置建議書》。
在巨觀經濟研究中，本基金的關注重點如下表：
關注重點
巨觀經濟環境 季度GDP及其增長速度，月度工業增加值及其增長率，月度居民消費價格指數，工業品價格指數，月度進出口數據，貨幣供應量(M0，M1，M2)的增長率
政策環境 國家財政政策，貨幣政策，產業政策等
市場資金環境 資金需求因素：IPO、增發、配售等所需資金量；
資金供給因素：居民儲蓄進行證券投資的增量，基金、券商自營、QFII新增投資額等；
市場利率、匯率等反映資金供求變動的相關指標
2、 投資決策委員會定期與不定期相結合召開相關會議，根據《資產配置建議書》，綜合考慮基金投資目標、市場發展趨勢、風險控制要求等因素，確定資產配置區間。
（二）股票投資策略
本基金股票投資採用備選庫制度，本基金的備選庫包括一級庫和二級庫。一級庫是本基金管理人所管理旗下基金統一的股票投資範圍，入選條件主要是根據廣發企業價值評估體系，通過研究，篩選出基本面良好的股票進入一級庫。二級庫是本基金所獨有的風格股票投資範圍。
在二級庫的構建上，本基金採用"核心-衛星"投資策略。
（三）債券投資策略
本基金可投資於政策性金融債、企業債、可轉換債券、央行票據、銀行存款、債券逆回購等債券品種。本基金將堅持穩健投資原則，對各類債券品種進行配置。
由於我國債券市場屬於新興市場，還處在發展和完善之中，具有運作時間短、市場規模小、市場參與主體少的特點。因此，不同券種市場的分割性、市場參與主體的需求不同等，都有可能使得債券的價格偏離價值，這就給債券主動投資帶來機會。所以，在債券投資上，本基金採取主動投資的策略，通過自上而下的巨觀分析以及對個券相對價值的比較，發現和確認市場失衡，把握投資機會；在良好控制利率風險及市場風險、個券信用風險的前提下，為投資者獲得穩定的收益。
本基金為股票型基金，基金的資產配置比例範圍為：股票資產占基金資產的60%-95%；現金、債券、權證以及中國證監會允許基金投資的其他證券品種占基金資產的5%-40%，其中，基金持有權證的市值不得超過基金資產淨值的3%，基金保留的現金以及到期日在一年以內的政府債券的比例合計不低於基金資產淨值的5%。
如法律法規或監管機構以後允許本基金投資其他品種，基金管理人在履行適當程式後，可以將其納入投資範圍。
本基金採用如下方法進行資產配置：
1、 研究部綜合巨觀經濟研究員研究的巨觀經濟形勢，策略分析員研究的市場運行趨勢，行業研究員研究的行業投資價值形成《資產配置建議書》。
在巨觀經濟研究中，本基金的關注重點如下表：
關注重點
巨觀經濟環境 季度GDP及其增長速度，月度工業增加值及其增長率，月度居民消費價格指數，工業品價格指數，月度進出口數據，貨幣供應量(M0，M1，M2)的增長率
政策環境 國家財政政策，貨幣政策，產業政策等
市場資金環境 資金需求因素：IPO、增發、配售等所需資金量；
資金供給因素：居民儲蓄進行證券投資的增量，基金、券商自營、QFII新增投資額等；
市場利率、匯率等反映資金供求變動的相關指標
2、 投資決策委員會定期與不定期相結合召開相關會議，根據《資產配置建議書》，綜合考慮基金投資目標、市場發展趨勢、風險控制要求等因素，確定資產配置區間。
（二）股票投資策略
本基金股票投資採用備選庫制度，本基金的備選庫包括一級庫和二級庫。一級庫是本基金管理人所管理旗下基金統一的股票投資範圍，入選條件主要是根據廣發企業價值評估體系，通過研究，篩選出基本面良好的股票進入一級庫。二級庫是本基金所獨有的風格股票投資範圍。
在二級庫的構建上，本基金採用"核心-衛星"投資策略。
（三）債券投資策略
本基金可投資於政策性金融債、企業債、可轉換債券、央行票據、銀行存款、債券逆回購等債券品種。本基金將堅持穩健投資原則，對各類債券品種進行配置。
由於我國債券市場屬於新興市場，還處在發展和完善之中，具有運作時間短、市場規模小、市場參與主體少的特點。因此，不同券種市場的分割性、市場參與主體的需求不同等，都有可能使得債券的價格偏離價值，這就給債券主動投資帶來機會。所以，在債券投資上，本基金採取主動投資的策略，通過自上而下的巨觀分析以及對個券相對價值的比較，發現和確認市場失衡，把握投資機會；在良好控制利率風險及市場風險、個券信用風險的前提下，為投資者獲得穩定的收益。
收益分配原則
1、在符合有關基金分紅條件的前提下，本基金每年收益分配次數最多為12次，全年分配比例不得低於年度可供分配收益的10%，若《基金契約》生效不滿3個月可不進行收益分配；
2、本基金收益分配方式分兩種：現金分紅與紅利再投資，投資者可選擇現金紅利或將現金紅利按除權日的基金份額淨值自動轉為基金份額進行再投資；若投資者不選擇，本基金默認的收益分配方式是現金分紅；
3、基金投資當期出現淨虧損，則不進行收益分配；
4、基金當年收益應先彌補上一年度虧損後，才可進行當年收益分配；
5、基金收益分配後基金份額淨值不能低於面值；
6、每一基金份額享有同等分配權；
7、法律法規或監管機關另有規定的，從其規定。
2、本基金收益分配方式分兩種：現金分紅與紅利再投資，投資者可選擇現金紅利或將現金紅利按除權日的基金份額淨值自動轉為基金份額進行再投資；若投資者不選擇，本基金默認的收益分配方式是現金分紅；
3、基金投資當期出現淨虧損，則不進行收益分配；
4、基金當年收益應先彌補上一年度虧損後，才可進行當年收益分配；
5、基金收益分配後基金份額淨值不能低於面值；
6、每一基金份額享有同等分配權；
7、法律法規或監管機關另有規定的，從其規定。
