商業票據貼現

概念

所謂商業票據貼現是指，資金的需求者將自己手中未到期的商業票據向銀行或貼現公司（融資公司）要求變成現款，銀行或貼現公司收進這些未到期的應收票據，按票面金額扣除貼現日以後的利息後支付現款給票據貼現企業。是一種金融資產交易，應屬於銀行的資產業務。

基本介紹

• 中文名：商業票據貼現
• 屬性：金融資產交易
• 屬於：銀行的資產業務
• 特點：手續方便、融資成本低。

流程

圖：賣方付息票據貼現業務的一般流程

圖：買方付息票據貼現業務的一般流程

應收賬款持有企業可將應收賬款轉換成商業票據，即商品銷售方要求購買方將應付貨款開具商業承兌匯票，銷售方將收到的應收票據再與銀行簽訂貼現協定進行商業票據貼現。商業票據貼現可分為賣方付息和買方付息兩種形式，分別可進行賣方和買方付息。因此，企業可視需要分別對應收賬款和應付賬款進行商業票據貼現融資。

特點

1、貼現業務能為客戶快速變現手中未到期的商業票據，手續方便、融資成本低。

2、客戶可預先得到銀行墊付的融資款項，加速公司資金周轉，提高資金利用效率。

算法

我國商業匯票的付款期限最長不超過6個月，根據是否帶息可分為帶息應收票據和不帶息應收票據兩種。帶息商業匯票到期時，收款人按票據面值和應計的利息向承兌人收取貨款金額，借記“銀行存款”賬號，貸記“應收票據（面值）”、“財務費用”賬戶；不帶息商業匯票到期時，計算起來相對簡單，只需按票據的票面金額收取就可。

企業將未到期的商業匯票進行貼現時，獲得的貼現金額如下：

帶息票據貼現可獲取的貼現金額=票據到期值－票據到期值×貼現率×貼現期限

不帶息票據貼現可獲取的貼現金額=票據到期值－面值×貼現率×貼現期限

由於票據的貼現而支付給銀行的貼現利息，應記入“財務費用”賬戶，即票據貼現時，借記“銀行存款”（到期值與支付貼現利息之差）、“財務費用”（支付銀行的貼現利息）賬戶，貸記“應收票據”賬戶。

實例

廣東某家著名的家電生產企業同時與許多小廠有著緊密聯繫，這些小企業在發展的前期和中期，由於自身資金實力薄弱，對資金周轉的流動性要求相當高。“但是，對大企業來說，收到貨後通常會採用比如一個季度結算一次的方法，這樣一來，小企業可能就要等好幾個月才能拿到貨款。如果本身總資產才百來萬元，一筆一二十萬元的貨款占用就可能使其陷入周轉不靈的尷尬困境中。”

該小企業可以要求收貨方開出一張商業承兌匯票，之後拿著這張匯票到銀行貼現。銀行綜合考察交易流程、背景等細節，認定是具有真實交易的票據，風險考核也過關後，就會給小企業貼現，當然貼現利率需要小企業支付。可拿到資金的小企業，將不再有貨款占用過多流動資金的問題，支付的利息可能只是很少的一部分，但新的訂單將使利潤翻番。“這相當於藉助了大企業良好的實力與信用，實現自己的短期融資。