南方積配

南方積配基金為股票配置型基金,通過積極操作進行資產配置和行業配置,在時機選擇的同時精選個股,力爭在適度控制風險並保持良好流動性的前提下,為投資者尋求較高的投資收益。

基本介紹

• 中文名：南方積配
• 基金代碼：160105 
• 基金類型：上市契約型開放式基金
• 基金成立時間：2004年10月14日

基金簡介

基金名稱：南方積極配置證券投資基金

基金份額面值：人民幣1.00元

基金募集份額：3,535,576,439.25
基金存續期間：不定期

基金管理人：南方基金管理有限公司
基金託管人：中國工商銀行

註冊登記人：中國證券登記結算有限責任公司
銷售對象：合格的個人投資者和機構投資者（法律、法規和有關規定禁止購買者除外）
收益分配：分紅或紅利再投資，場內投資者只能選擇現金分紅；分紅默認方式為現金分紅。本基金每年收益分配次數最多為4次，其年度收益分配比例不得低於基金年度已實現收益的50%

投資目標

通過積極操作進行資產配置和行業配置，在時機選擇的同時精選個股，力爭在適度控制風險並保持良好流動性的前提下，為投資者尋求較高的投資收益。投資理念：通過積極投資，動態資產配置和行業配置，挖掘出投資價值被市場低估的股票或債券，可以獲得超過市場平均水平的收益；通過對中國經濟發展的結構變化和各行業發展周期的研究，通過對上市公司投資價值的定性和定量研究，進行價值投資；通過對上市公司具有前瞻性的研究，挖掘上市公司內在投資價值，有助於規避上市公司的道德及信用風險。投資範圍：國內依法公開發行的各類股票、債券及中國證監會批准的其它投資品種。資產配置：本基金大類資產投資的目標比例為：股票85%，債券10%，現金5%，可能比例為：股票40%－95%，債券0%－50%，現金5%－10%。

基金的風險收益特徵

本基金定位為股票配置型基金,強調採用積極策略通過三級配置(資產配置、行業配置和個股配置)進行投資,因此屬於證券投資基金中較高預期風險和較高預期收益的品種。

投資範圍和投資對象

南方積配基金的投資範圍為國內依法公開發行的各類股票、債券及中國證監會批准的其它投資品種。
其中,股票投資範圍為所有在國內依法公開發行的、具有良好流動性的A股；債券投資範圍包括國債、金融債、企業債、可轉債、短期票據和回購等；剩餘部分的現金資產將主要投資於各類銀行存款。
在以上投資範圍內,根據本基金的投資目標、投資理念和投資策略,本基金將從中選擇出適合的投資對象,完成資產配置、行業配置和個股選擇的過程。其中,資產配置將在上述各大類投資品種之間進行,以決定股票和債券的投資比例,本基金大類資產投資的目標比例為：股票85%,債券10%,現金5%,可能比例為：股票40%-95%,債券0%-50%,現金5%-10%；行業配置將以與國民經濟成長具有高度關聯性、貢獻度大、成長性快、投資價值高的六個行業為主,這六個行業的投資比例不低於整個股票投資的65%；在資產配置和行業配置的基礎上,本基金進行個股的選擇。

投資理念

南方積配基金將股票型、配置型和積極操作型基金相結合,採用定量分析和定性分析相結合的方法,在秉承南方基金管理公司一貫的投資理念的基礎上,按照以下理念進行投資：
積極投資原則：本基金認為中國證券市場是一個非完全有效市場。因此,通過積極投資,動態資產配置和行業配置,挖掘出投資價值被市場低估的股票或債券,可以獲得超過市場平均水平的收益。
價值投資原則：通過對中國經濟發展的結構變化和各行業發展周期的研究,通過對上市公司投資價值的定性和定量研究,進行價值投資。
研究為本原則：本基金堅信在中國證券市場,研究創造價值。通過對上市公司具有前瞻性的研究,挖掘上市公司內在投資價值,有助於規避上市公司的道德及信用風險。

投資策略

南方積配基金秉承的是“積極配置”的投資策略。通過積極操作進行資產配置和行業配置,在此基礎上選擇個股,力爭達到“在適度控制風險並保持良好流動性的前提下,為投資者尋求較高的投資收益”的投資目標。
在本基金中,配置分為一級配置、二級配置和三級配置,其中一級配置就是通常所說的資產配置,二級配置是指股票投資中的行業配置,三級配置也就是個股選擇。

基金經理

張慎平，1979年出生，CFA，經濟學碩士，6年證券投資基金從業經歷。2003年加入南方基金，負責石化化工、建築建材行業研究，歷任公司研究員、天元基金經理助理，現任公司投資部總監助理兼南方積極配置基金經理、南方成份精選基金經理。

公司簡介

南方基金管理有限公司成立於1998年3月6日，為國內首批獲中國證監會批准的三家基金管理公司之一，成為中國證券投資基金行業的起始標誌。

公司註冊資本1.5億元，股東結構為：華泰證券股份有限公司（45%），深圳市機場（集團）有限公司（30%），廈門國際信託有限公司（15%），興業證券股份有限公司（10%）。

公司從事基金的發起、發行、設立與管理業務，吸收、培養了一支高度專業化的人才隊伍。公司現有員工190多人，碩士以上學歷超過55%，近70%的員工具有5年以上證券從業經驗，超過30%的員工具有海外學習與工作經驗，成為公司持續快速發展的堅實基礎。

南方基金繼發起、設立、管理國內首隻證券投資基金之後，又首批獲得全國社保基金投資管理人、企業年金基金投資管理人資格。目前，公司業務覆蓋公募基金、全國社保基金、企業年金基金，是我國業務領域最廣的基金管理公司之一。公司管理著14隻公募基金，4個全國社保基金組合，企業年金簽約客戶超過70家。公司管理的公募基金包括12隻開放式基金和2隻封閉式基金，在品種上覆蓋股票、債券、保本、貨幣市場基金等各種風險收益特徵，在形式上覆蓋LOF、複製、封轉開、QDII等多種特色，是我國產品創新能力最強的基金管理公司之一。

公司以“一切為了客戶，做受人敬重的理財專家”為長期奮鬥目標，堅持“專業、穩健、規範”的經營理念，以持續優秀的管理業績、完善周到的客戶服務，贏得了800多萬客戶的信賴，向基金持有人累計分紅達到230億元，資產管理規模超過2400億元。

建築建材天元基金

華泰證券股份有限公司興業證券股份有限公司