副題名
外文題名
論文作者
李揚著
導師
田益祥指導
學科專業
管理科學與工程
學位級別
博士論文
學位授予單位
電子科技大學
學位授予時間
2008
關鍵字
上市公司 資產管理 企業利潤 盈餘管理 會計報表
館藏號
F279.24
館藏目錄
2009\F279.24\150
基本介紹
- 中文名：A股上市公司資產減值準備計提行為研究
- 論文作者：李揚
- 學科專業：管理科學與工程
- 導師：田益祥指導
中文摘要
2000年底財政部頒布了《企業會計制度》，將計提減值準備的資產範圍由原來的“四項”提升為“八項”，旨在更真實地反映資產質量，提高會計信息的價值相關性。這個初衷實現了嗎?從近年來的會計實踐來看，出現了諸如科龍電器、四川長虹、南方證券等利用減值準備的計提進行盈餘管理的事件。那么，是哪些因素影響了上市公司的計提行為?上市公司在什麼時間點有可能採用什麼方法利用減值準備的計提進行盈餘管理?作為審計上市公司會計報表的註冊會計師，能否揭示這種異常的計提行為?投資者能否對上市公司的會計數據進行有效識別?這便是本文要探討的重點內容。 首先，從行業環境、自身業績與盈餘管理動機三方面因素對微利上市公司計提減值準備行為的影響進行了分析。研究表明：微利公司基於提升業績動機會減少計提減值準備比率，但採取轉回減值準備方法的可能性並不顯著，而發生高層管理者變動及在下一年度虧損的微利公司在虧損年度會加大計提減值準備比率且更可能採取正向計提減值準備的方法。同時，發現自身業績因素與計提減值準備率呈負相關，但公司所在行業的盈利能力對其計提行為影響不顯著。 其次，從橫向與縱向的角度對先盈後虧公司計提減值準備的盈餘管理行為進行了分析。結果表明，先盈後虧公司在虧損年度的計提減值準備率和正向計提減值準備的可能性顯著大於盈利年度及連續兩年盈利公司的後一年，但二者在資產質量水平比較上無顯著差異，這在一定程度上說明，公司在虧損年度的異常計提行為更有可能是盈餘管理動機所致，並非掘實減值。同時，研究並未發現公司在盈利年度存在明顯的盈餘管理行為。 再次，基於審計師的視角，對上市公司計提資產減值準備的審計鑑證進行了分析。結果表明，公司正向計提減值準備率越高以及在虧損年度，被註冊會計師出具非標準無保留意見的機率越大，但在盈利年度沒有顯著相關性。同時發現，出具非標準無保留審計意見的轉回減值準備率均值顯著小於出具標準無保留審計意見的均值。這在一定程度上說明，註冊會計師能有效識別公司的異常計提行為。 最後，基於投資者的視角，對上市公司計提資產減值準備的會計信息價值相關性進行了分析。結果表明，上市公司計提減值準備後的會計信息價值相關性較計提前更高，但這種差異不顯著(全樣本除外)；計提的減值準備數據在一定程度上不能有效反映資產價值減損情況，不具有增量價值相關性(非虧損公司除外)；虧損上市公司的會計盈餘信息價值相關性顯著低於非虧損上市公司，但淨資產指標的價值相關性在二者之間沒有顯著性差異。同時發現，虧損上市公司的淨資產指標較會計盈餘指標對投資者決策的影響作用更大，但非虧損公司與轉回減值準備公司的情況則相反。此外，還發現投資者不能有效識別巨虧公司與通過轉回減值準備方式盈利的公司的會計盈餘質量，而對微利公司卻能有效識別。
