華菱轉債，是指湖南華菱鋼鐵股份有限公司發行的債券，發行於2004年，期限五年。
基本介紹
- 中文名：華菱轉債
- 外文名：無
- 特指：華菱鋼鐵股份有限公司發行的債券
- 證券代碼：125932
債券概況,募集資金運用情況,投資項目基本情況和發展前景分析,
債券概況
1.公司名稱:湖南華菱鋼鐵股份有限公司
2.證券簡稱:華菱轉債
3.證券代碼:125932
4.行業類別:黑色金屬冶煉及壓延加工業
5.發行日期:2004-07-16
6.發行方式:向老股東優先配售,餘額採用網下配售和網上定價相結合
7.發行數量(元):2000000000
8.老股東配售數量(元):937746900
9.上網發行數量(元):41788000
10.發行面值(元):100
11.發行價格(元):100
12.票面利率(%):第一年為1%，第二年為1.5%，第三年為2%，第四年至第五年為2.5%
13.付息方式:每年付息一次
14.期限(年):5
15.轉換期間:2005-01-16至2009-07-16
16.上市地點:深圳證券交易所
17.上市日期:2004-08-03
18.上市流通量(元):2000000000.00
19.公司地址:湖南省長沙市芙蓉中路二段111號華菱大廈20樓
20.法人代表:李效偉
21.聯繫電話:
22.傳真:
23.回售日期:2006-04-11
24.回售條件:1.在轉股期內,如果公司A股股票收盤價連續15個交易日低於當期轉股價格的85%,以面值107%(含當期利息)回售;2.改變募集資金用途,以面值105%(含當期利息)回售.
25.回售價格(元):107、105
26.回售申請期:2006.4.11-4.17
27.到期贖回日期:-
28.到期贖回價格(元):
29.提前贖回日期:2007-05-31
31.提前贖回條件:在轉股期內,如公司A股股票連續30個交易日的收盤價高於當期轉股價格的130%時.
32.提前贖回價格(元):105
33.初始轉股價格(元):5.01
34.最新轉股價格(元):4.30
募集資金運用情況
根據公司2003年3月20日召開的2002年度股東大會審議通過的發行可轉債的議案以及募集資金投資項目的資金需求，公司計畫募集資金200,000萬元(含發行費用)。本次發行可轉債募集資金扣除發行費用後，將主要用於以下項目建設：投資100,000萬元增資薄板公司建設薄板項目二期工程；投資32,007萬元建設公司湘鋼事業部“精品工程”技術改造項目；投資50,000萬元合資組建項目公司建設φ100無縫鋼管機組技術改造項目；投資8,184萬元增資華菱光遠建設高效換熱器銅盤管改造項目；投資4,950萬元建設公司ERP整合系統技術改造項目。項目共需募集資金投入195,141萬元。
投資項目基本情況和發展前景分析
(一)投資100,000萬元增資薄板公司建設薄板項目二期工程 目前我國薄板類鋼材消費量約占鋼材消費總量的25%左右，熱連軋板生產能力約2,714萬噸，冷軋薄板生產能力842萬噸。預計今後我國冷熱軋薄板及各類塗鍍層板的消費還將呈增長趨勢。根據中國鋼鐵工業協會最新預測，到“十五”期末，即使我國在此期間的所有在建和擬建的薄板機組均投產並發揮產能，屆時仍有652萬噸的薄板供需缺口，其中：冷軋板缺口達484萬噸。薄板類產品市場前景看好。
項目共分兩期建設，一期工程主要建設第一台薄板坯連鑄機及熱連軋薄板生產線，二期工程主要建設第二台薄板坯連鑄機以及冷軋、鍍鋅生產線。公司利用2002年增發募集資金與漣鋼集團合資成立了薄板公司並已開始建設薄板項目一期工程。公司計畫利用部分本次可轉債募集資金建設薄板項目二期工程。
薄板項目已經國家經貿委、國家計委國經貿投資[2000]951號文列入2000年國家重點技術改造項目計畫(第四批國債專項資金項目)並視同立項，由國家安排國債貼息貸款16億元。薄板項目可行性研究報告已經國務院批准，批覆的項目投資總額為57.77億元，其中固定資產投資55.83億元，鋪底流動資金1.94億元。薄板項目二期工程共需投入350,000萬元，其中100,000萬元由本公司利用本次發行可轉債募集資金投入。
根據項目批文，項目二期工程建設期24個月，達產期三年，二期工程投產後與一期工程合併生產，正常年可實現銷售收入55.7億元，稅後利潤4.58億元。薄板項目全投資財務內部收益率為10.1%，投資回收期為11年7個月(含建設期)。
(二)投資32,007萬元建設公司湘鋼事業部“精品工程”技術改造項目
從目前國內的線棒材產品市場來看，實際產量與市場需求量基本趨於平衡，但高碳鋼、低合金鋼、焊條鋼、冷鐓鋼、彈簧鋼等優質線材仍需大量進口。線棒材的用途將由目前主要用於建築而轉向於深加工。為應對日益激烈的市場競爭態勢，公司湘鋼事業部確立了精品發展戰略方針，力爭把湘鋼事業部建設成國內一流的線棒材和金屬製品生產基地。
湘鋼事業部“精品工程”改造項目包括連鑄高效化技術改造項目、棒材生產線全連軋技術改造項目、加熱爐節能技術改造項目等3個子項目。
1．投資19,000萬元建設連鑄高效化技術改造項目湘鋼事業部高效連鑄改造工程已列入第二批國家重點技術改造“雙高一優”項目導向計畫(國經貿投資[2001]1000號)，工程總投資19,000萬元。項目建成後，年新增銷售收入68,580萬元，年新增稅後利潤2,902萬元，全部投資收益率21.36%，投資回收期4.68年(含建設期)。
2．投資8,043萬元建設棒材生產線全連軋技術改造項目棒材生產線全連軋技術改造工程已列入第二批國家重點技術改造“雙高一優”項目導向計畫(國經貿投資[2001]1000號)，批准的工程總投資為8,043萬元。本改造項目年可增加銷售收入60,600萬元，淨利潤2,572萬元，全部投資回收期3.4年，全部投資收益率29%。
3．投資4,964萬元建設加熱爐節能改造項目本項目已經湖南省經貿委湘經貿投資[2003]62號文批准立項，總投資為4,964萬元。項目直接效益1,398.1萬元，淨效益為978萬元，靜態投資回收期5.08年，靜態財務內部收益率19.7%。
(三)投資50,000萬元合資組建項目公司建設φ100無縫鋼管機組技術改造項目
目前我國無縫鋼管產品結構不合理，我國目前φ140mm以上無縫鋼管消費量約150萬噸，但該組距無縫鋼管的生產能力僅為125萬噸，總量上無法滿足需求。公司擬對φ100機組進行技術改造，淘汰落後的自動軋管機組，採用先進的φ273mm限動芯棒連軋管機組代替，以擴大產品規格，生產大規格無縫鋼管，提高公司總體裝備水平和市場競爭力。
φ100無縫鋼管機組技術改造項目已由國家經貿委國經貿投資[2003]86號文列入第三批國家重點技術改造“雙高一優”項目導向計畫，並視同立項。該項目的可行性研究報告已經國家發展和改革委員會發改工業[2003]1413號文批准，項目初步設計經湖南省經濟貿易委員會湘經貿投資[2003]509號文批覆同意，批准項目總投資為138,650萬元，其中公司擬投入本次可轉債募集資金50,000萬元。
本項目設計年產50萬噸無縫鋼管，年銷售額為180,900萬元，年利潤總額34,754萬元，稅後利潤23,285萬元，財務內部收益率為18.26%，投資回收期為7.22年。
(四)投資8,184萬元增資華菱光遠建設高效換熱器銅盤管改造項目
</strong>華菱光遠高效換熱器銅盤項目建成後，產品能替代進口，為空調行業節約大量外匯，滿足國內市場對熱交換器用高精度銅管的需求，採用的國產水平連鑄加行星軋機設備生產高精度銅盤管，為國內首創，降低高精度銅管的生產成本，提高成品率，具有較好的經濟效益和社會效益。
該項目已被國家經貿委列入第二批國家重點技術改造“雙高一優”項目導向計畫(國經貿投資[2001]1000號文)，並視同立項。批准項目總投資為8,184萬元。項目建成達產後，年新增銷售收入為34,573萬元，年利潤總額為5,971萬元，稅後利潤為2,703萬元，全部投資內部收益率19.5%，全部投資回收期為7.8年。
(五)投資4,950萬元建設公司ERP整合系統技術改造項目在華菱管線總部實施ERP管理。該項目由湖南省經貿委湘經貿投資[2003]80號文批准立項，批覆的項目總投資4,950萬元。項目投資中3,000萬元用於公司總部信息化改造，1,350萬元用於網路平台搭建以及數據互聯，600萬元用於決策支持系統階段。該項目不直接產生經濟效益，但是可以有效提高公司管理和運行的效率，降低公司的管理成本。
