京東物流商品信任鏈

平台簡介

背景介紹

隨著國家鼓勵金融機構脫虛向實、服務中小企業的政策逐步落地，金融科技與產業場景深度融合，中國的供應鏈金融確實再次迎來了時代的風口，但依然面臨銀行授信難、中小企業融資難、核心企業弱/脫核難，根源在於信息不對稱和信用不充分等問題。

基於此，京東物流打造了“商品信任鏈平台”，以期在物流科技的加持下，發揮商品信用的作用，協同更多生態夥伴，通過“M×1×N”業務模式，推進弱核化、數智化、生態化的供應鏈金融4.0的到來，為金融機構控風險，為客戶降低融資成本，實現行業價值和社會價值。

平台的使命

用數位化技術助力資金流最佳化

平台的願景

做可控可信的數位化供應鏈金融監管服務提供商

平台的價值

利用科技降低企業融資成本，推進主體信用向商品信用傾斜

平台的兩大業務

（1）聯合金融機構提供資金流最佳化方案

存貨融資：客戶在京東倉貨物質押，盤活企業庫存，實現入倉即可貸。

採購融資：基於品牌商和經銷商供銷關係，在採購支付場景中，京東物流對商品全程物流監管，實現訂單即可貸。

信用融資（物流數據貸）：基於客戶使用京東物流產品或服務所產生的數據，金融機構通過風控建模，為企業提供無抵押、無擔保的信用貸，實現數據即可貸。

（2）平台提供數智化監管服務

在京東物流線下一體化供應鏈基礎設施、技術、數據的基礎上，整合物流和商流的信息，京東物流打造了JDL商品信任鏈，提供資金流最佳化解決方案和數智化監管服務。通過“1+3”服務模式，即提供“在途-在庫-在用”等全鏈、實時數位化監管服務，同時集成京東生態的定價、質檢和處置三大能力為金融機構提供數位化監管服務，實現通過商品信用疊加主體信用助力金融機構提升授信效率和增信支撐，通過定價、質檢、監管和處置四大工具降風險。

平台的核心觀點

2021年平台提出了商品信用和商品信任鏈的概念，同時強調在供應鏈金融業務開展要注重過程的信用和商品信用。

“商品信用”是一個長在流通場景中的概念，是商品在交易和流轉過程中產生的信用，是“物”的信用和“數據”信用的結合。這個概念在政策上和理論上都得了支撐：人民銀行、銀保監會等八部門發布《關於規範發展供應鏈金融支持供應鏈產業鏈穩定循環和最佳化升級的意見》（銀髮〔2020〕226號文），在第18條防範供應鏈金融業務操作風險中，提到除了重視“主體信用”以外，還要重視交易標的‘物的信用’、交易信息產生的‘數據信用’。宋華教授反覆強調,為了能控制和降低供應鏈金融運營中的風險，其業務需要非常注重“物”的要素。