《高利貸的邏輯——清代民國民間借貸中的市場機制》是由林展所著，科學出版社於2021年5月出版的書籍。
基本介紹
- 中文名：高利貸的邏輯——清代民國民間借貸中的市場機制
- 作者：林展
- 出版社：科學出版社
- 出版時間：2021年5月
- 頁數：266 頁
- 定價：88 元
- 開本：16 開
- ISBN：9787030687296
內容簡介,圖書目錄,獲獎記錄,
內容簡介
利率是使用資金的價格，也是影響金融資源配置的核心變數，但對利率的認識仍然充滿分歧。本書的研究重點在於如何理解民間金融中的高利率交易。全書分為三部分，分別討論高利貸概念在中國傳播的歷史背景、高利貸的形成原因和高利貸的福利效應。基於清代刑科題本中近5000件債務命案和民國滿鐵調查中5000多筆借貸交易，本書對解釋高利貸成因的不同假說進行了檢驗，發現從市場供給和需求、風險和交易成本的角度，能夠有效解釋民間借貸中的高利率。對民國鄉村借貸家庭福利狀況的討論表明，高利貸有利於農戶抓住有利的投資機會、改善家庭經濟狀況，高利貸也發揮過類似普惠金融的作用。
圖書目錄
目錄
序一 / 陳志武
序二 / 龍登高
凡例
引言 1
**章 什麼是高利貸 8
一 借貸的重要性與爭議 8
二 利率的五個“謎題” 10
三 “高利貸”的詞源與概念 14
四 解釋高利貸成因的不同觀點 22
上編 高利貸的原因
第二章 債務命案中的暴力衝突 31
一 超經濟強制與高利貸 31
二 清代債務命案特徵 34
三 高利貸與貸方生命風險 46
四 影響貸方死亡的因素 48
五 影響利率的市場機制 50
結語 57
第三章 供求機制決定利率 60
一 滿鐵調查中的利率 62
二 貸方與借方的身份 64
三 地主放貸的利率 72
四 季節性、貸方身份與利率 82
結語 86
第四章 違約風險、交易成本與利率 88
一 家庭財務風險與利率 90
二 實際違約率的估算 93
三 聲譽機制與擔保 99
四 交易成本與利率 102
結語 104
第五章 財產權利、土地抵押與借貸 106
一 土地的金融屬性 108
二 土地抵押借貸的特徵 112
三 土地抵押降低利率 116
結語 117
下編 高利貸的福利效應
第六章 高利貸與風險應對 123
一 對高利貸福利效應的討論 123
二 農戶經濟活動的目標 125
三 風險社會與農家經濟 127
四 負債與利息支出 138
五 借貸與農民生活 147
結語 151
第七章 高利貸與土地買賣、其他投資 152
一 高利貸是否造成賣地 153
二 高利貸與買地：內卷化的一個矛盾 159
三 借貸與其他投資 165
結語 167
第八章 結語 169
一 高利貸成因再認識 169
二 高利貸治理的歷史啟示 171
三 高利貸是普惠金融嗎 173
參考文獻 176
附錄一 刑科題本與債務命案介紹 188
一 史料的生成過程與保存情況 188
二 引發命案的原因 190
附錄二 債務命案的基本特徵 198
一 借貸交易的時空特徵 198
二 貸方與借方身份及雙方關係 201
三 利率和本金 202
四 信用條款、書面契約 204
附錄三 對債務命案數據的回歸分析 207
一 貸方死亡機率的回歸分析 207
二 利率的回歸分析 211
附錄四 滿鐵農村實態調查介紹 213
一 史料的生成過程與保存情況 213
二 數據質量和數據換算 217
附錄五 滿鐵調查的55個村莊 223
一 地理分布 223
二 統計特徵 227
附錄六 滿鐵調查的2757個家庭 229
一 移民情況與人口特徵 229
二 家庭的人口特徵 230
三 僱傭和被僱傭勞動力 233
四 土地和其他財產 235
五 收入、支出與消費 239
附錄七 滿鐵調查的5012筆借貸交易 244
一 時空特徵 244
二 貸方與借方身份及雙方關係 250
三 信用條款、書面契約 255
四 借貸用途 257
附錄八 對滿鐵調查數據的回歸分析 259
一 利率的回歸分析 259
二 農戶賣地行為的回歸分析 262
致謝 264
表 目 錄
表1-1 信用借貸中同樣的本金所對應的利率 11
表1-2 同一個村莊內部借貸的利率 12
表1-3 同一個貸方多次放貸的利率 12
表1-4 同一個借方多次借貸的利率 13
表1-5 同一個借方和貸方，多次借貸的利率 13
表1-6 影響利率的非市場因素 26
表1-7 影響利率的市場因素 27
表2-1 變數的描述性統計1 44
表2-2 變數的描述性統計2 45
表2-3 借貸雙方的職業類型和農戶借貸的階級身份 46
表2-4 債務命案中的利率分布與本金 51
表2-5 是否有借期與利率 53
表3-1 滿鐵調查中分段的利率 63
表3-2 不同地域分段的利率 64
表3-3 不同利率對應的本金總額和平均每筆本金 64
表3-4 貸方身份與利率 66
表3-5 借方身份與利率 67
表3-6 借貸雙方的關係與利率 68
表3-7 不同類型農戶借貸交易的本金和利率 71
表3-8 高利率放貸中貸方的身份 74
表3-9 高利率放貸中借方的身份 75
表3-10 高利率放貸中借貸雙方的關係 75
表3-11 放貸十次以上的貸方 76
表3-12 互聯性交易的利率 81
表4-1 不同地域的債務收入比 92
表4-2 不同身份的債務收入比 92
表4-3 是否有借期與利率 94
表4-4 借貸雙方關係與是否約定借期 94
表4-5 未償還和已償還借貸在時間上的分布 98
表4-6 已償還與未償還樣本的利率比較 99
表5-1 土地抵押借貸中借方的身份 113
表5-2 土地抵押借貸中貸方的身份 113
表5-3 土地抵押借貸中借貸雙方的關係 114
表5-4 借貸季節的比較：土地抵押和非土地抵押 115
表5-5 土地抵押借貸的用途 115
表6-1 對高利貸福利效應的討論 125
表6-2 移民原因中的災害類型 128
表6-3 農戶的大額消費支出 129
表6-4 家庭的規模 130
表6-5 家庭規模與借貸本金 131
表6-6 家庭移民的原因 131
表6-7 移民的來源地 132
表6-8 移民移動的次數 132
表6-9 定居的年數 133
表6-10 定居年數與借貸金額 133
表6-11 家庭農業收入的類型與金額 135
表6-12 家庭農業外經營收入的類型與金額 136
表6-13 家庭出售資產的基本特徵 137
表6-14 不同地域的累計負債率 139
表6-15 不同身份的累計負債率 140
表6-16 不同地域當年的新增負債率 140
表6-17 不同身份農戶當年的新增負債率 141
表6-18 不同地域的負債額 141
表6-19 借方身份與負債額 142
表6-20 借方身份與負債額（高利貸） 143
表6-21 利息支出占家庭總支出的情況分析 144
表6-22 利息支出占家庭總收入的情況分析 144
表6-23 借了高利貸的家庭，利息支出占家庭總支出的比重 145
表6-24 借了高利貸的家庭，利息支出占家庭總收入的比重 145
表7-1 有借貸和有賣地收入家庭的數量 154
表7-2 是否賣地家庭借貸利率的比較 155
表7-3 65 個既有借貸又賣地家庭的借貸次數 157
表7-4 不同村莊農戶借貸買地的投資回報 163
表7-5 模擬的淨投資回報 163
表7-6 遼陽縣三塊石屯土地價格變動趨勢 164
附表2-1 不同年代的利率 198
附表2-2 不同月份的利率 199
附表2-3 不同季節的利率 200
附表2-4 不同地區的利率 201
附表2-5 貸方身份與利率 201
附表2-6 借方身份與利率 202
附表2-7 借貸雙方關係與利率 202
附表2-8 信用方式與利率 205
附表2-9 信用方式與本金 205
附表2-10 是否簽訂書面契約與利率 206
附表3-1 貸方死亡機率的Probit 回歸1（正利率和零利率混合樣本） 207
附表3-2 貸方死亡機率的Probit 回歸2（正利率和零利率混合樣本） 208
附表3-3 貸方死亡機率的Probit 回歸3（北方省份、南方省份、利率不明確樣本） 210
附表3-4 利率的OLS回歸（正利率樣本和零利率樣本） 211
附表3-5 利率的OLS回歸（正利率樣本） 212
附表4-1 滿鐵農村實態調查中表格的含義和包含的信息 216
附表4-2 部分城市的物價指數 222
附表5-1 55個村莊的名稱、位置、調查時間與資料來源 223
附表5-2 東北村莊的空間分布 226
附表5-3 村莊數據的統計特徵 228
附表6-1 移民的主要來源地 230
附表6-2 家庭的規模 231
附表6-3 戶主的年齡 231
附表6-4 家庭勞動力數量和勞動力同等價 232
附表6-5 家庭的勞動力同等價 233
附表6-6 家庭僱傭勞動力類型及數量 233
附表6-7 家庭僱傭勞動力數量（折算為年工） 234
附表6-8 家庭被僱傭勞動力類型及數量 234
附表6-9 家庭被僱傭勞動力數量（折算為年工） 234
附表6-10 家庭所有土地總面積（地方畝） 236
附表6-11 家庭所有土地總面積（公畝） 236
附表6-12 家庭人均土地面積 236
附表6-13 家庭出租土地面積 237
附表6-14 家庭租佃土地面積 237
附表6-15 家庭耕作土地面積 238
附表6-16 成年大家畜（牛、馬、騾、驢）的數量 239
附表6-17 家庭的總收入 239
附表6-18 家庭的人均收入 240
附表6-19 家庭的總支出 241
附表6-20 家庭的人均支出 241
附表6-21 家庭的淨收入 242
附表6-22 家庭的總消費 242
附表6-23 家庭的人均消費 243
附表7-1 借貸雙方的住址與被調查的信息 244
附表7-2 借貸交易發生的年份和利率 245
附表7-3 借貸交易發生的月份和利率 246
附表7-4 借貸交易發生的季節和利率 247
附表7-5 分地域的本金 247
附表7-6 分地域的利率 248
附表7-7 貸方身份與本金 251
附表7-8 貸方住址與借貸交易的本金 252
附表7-9 貸方住址與借貸交易的利率 253
附表7-10 借方身份與本金 253
附表7-11 每種信用方式總的本金及占比 255
附表7-12 信用方式與每筆借貸的本金 255
附表7-13 信用方式與利率 256
附表7-14 借貸用途簡單分類與利率 257
附表7-15 借貸用途的詳細分類 257
附表8-1 利率的回歸分析（OLS） 260
附表8-2 村莊利率的回歸分析（OLS） 261
附表8-3 農戶是否賣地的Probit 回歸分析 263
圖 目 錄
圖1-1 《東方雜誌》中包含“剝削”“貧困”“農村破產”“高利貸”的文章數量 16
圖1-2 1913—1937年物價指數比較 17
圖2-1 借貸雙方的死亡情況：零利率和正利率的比較 47
圖2-2 借貸雙方的死亡情況：正利率的分段比較 47
圖2-3 債務命案中不同月份借貸的本金和利率 52
圖2-4 債務命案中不同季節借貸的本金和利率 52
圖2-5 不同季節高利貸與非高利貸的數量 52
圖2-6 借期長短與利率的散點圖 54
圖2-7 土地抵押與借貸（正利率樣本） 55
圖2-8 利率與本金的散點圖 57
圖3-1 村莊淨收入與村莊利率的散點圖 72
圖3-2 貸方身份與放貸利率 73
圖3-3 貸方家庭土地數量與放貸利率散點圖 73
圖3-4 單個貸方的放貸次數與利率 77
圖3-5 互聯性交易與借貸 81
圖3-6 借貸交易的月份與本金和利率 83
圖3-7 借貸交易的季節與本金和利率 83
圖3-8 借貸交易的季節與高利率借貸 84
圖3-9 地主在不同季節的放貸利率 85
圖3-10 借貸季節性、貸方身份與利率1 85
圖3-11 借貸季節性、貸方身份與利率2 86
圖3-12 親戚朋友在不同季節的放貸利率 86
圖4-1 家庭總收入與家庭未償債務的散點圖 91
圖4-2 違約風險與利率的散點圖 93
圖4-3 借期長短與利率的散點圖 95
圖4-4 借期、逾期與利率 97
圖4-5 借貸持續時間與償還率 98
圖4-6 本金與利率的散點圖 103
圖4-7 分地區的本金與利率散點圖（正利率樣本） 104
圖5-1 土地抵押與利率和本金（正利率和零利率樣本） 116
圖5-2 土地抵押與利率和本金（正利率樣本） 117
圖6-1 家庭借貸類型與總收入、總支出和總消費 148
圖6-2 家庭借貸類型與人均收入、人均支出和人均消費 148
圖7-1 借貸類型與家庭人口、勞動力 165
圖7-2 借貸類型與家庭土地 166
圖7-3 家庭耕作面積與家庭現金收入的散點圖 166
圖7-4 借貸與農戶投資 167
附圖1-1 刑科題本產生、處理的具體流程 189
附圖2-1 契約與命案中的借貸對比 204
附圖4-1 農戶家庭土地、收入、支出和消費的密度分布 219
附圖7-1 不同年份利率的箱線圖 246
附圖7-2 不同地域的利率 248
附圖7-3 東北北部村莊的利率 249
附圖7-4 東北南部村莊的利率 249
附圖7-5 華北村莊的利率 250
附圖7-6 貸方身份與利率的箱線圖 252
附圖7-7 借方身份與利率 254
附圖7-8 借貸雙方關係與利率 254
附圖7-9 不同信用方式下利率的箱線圖 256
獲獎記錄
日期 | 頒獎方 | 獲獎方 | 結果 |
|---|---|---|---|
2022年5月 | 第十屆金融圖書“金羊獎” | 《高利貸的邏輯——清代民國民間借貸中的市場機制》 | 獲獎 |
