資本資產定價模式：它是在一些基本假設的基礎上得出的用來揭示多樣化投資組合中資產的風險與所要求的收益之間關係的數學模型。
E(Ri)-Rf=βi[E(Rm)-Rf]或E(Ri)=Rf+βi[E(Rm)-Rf]
資本資產定價模型(Capital Asset Pricing Model 簡稱CAPM)是由美國學者夏普(William Sharpe)、林特爾(John Lintner)、特里諾(Jack Treynor)和莫辛(Jan Mossin)等人於...
資本資產定價模式:它是在一些基本假設的基礎上得出的用來揭示多樣化投資組合中資產的風險與所要求的收益之間關係的數學模型。 E(Ri)-Rf=βi[E(Rm)-Rf]或E(Ri...
由美國經濟學家W.F. Sharpe博士於20世紀60年代中期首次提出, Sharpe博士在資產定價等金融經濟學領域成果卓著,並榮獲1990年諾貝爾經濟學獎。資本資產定價模型(CAPM)...
通過求解一定假設條件下投資者的選擇最最佳化問題,或者市場處於一般均衡條件下的一組方程,就可得出資產價格的表達式,諸如資本資產定價模型。但這類模型在實證上遇到很多...
《改進的資本資產定價模型(CAPM)和套利定價模型(APT)》是尼朋·阿加沃 、趙菲撰寫的一篇論文。...
全書共分四篇:第一篇是我國可轉換債券定價的理論模型和實證研究;第二篇是高階矩資本資產定價模型的理論與實證研究;第三篇是漲跌停製度下時間變動Beta的估計和...
套利定價模型(APT Arbitrage Pricing Theory )---由羅斯在1976年提出,實際上也是有關資本資產定價的模型。模型表明,資本資產的收益率是各種因素綜合作用的結果,...
1976年,美國學者史蒂芬·羅斯在《經濟理論雜誌》上發表了經典論文“資本資產定價的套利理論”,提出了一種新的資產定價模型,此即套利定價理論(APT理論)。套利定價理論...
Sharp(1964),Lintner(1965),Black(1972)的資本資產定價模型(Capital asset pricing model, CAPM)認為,股票的收益只與整個股票市場的系統風險有線性關係。即Rit-Rft...
(2)資本資產定價模型以夏普、林特納和莫辛為代表的一批學者,於1964年在資產組合理論和資本市場理論的基礎上發展起來的,主要研究證券市場中資產的預期收益率與風險資產...
3.3.5具有無風險資產情況下的超額收益率3.3.6市場僅存在風險資產情況下的超額收益率3.3.7系統風險和非系統風險3.4資本資產定價模型(CAPM)...
《證券資產的定價研究》是2008年經濟管理出版社出版的圖書,作者是趙貞玉。本書主要是對證券資產的定價研究,內容包括現代資本市場理論、彈簧振子理論——研究證券價格...
套利定價模型(第3章)、最優資產組合理論(第4章)、期權定價(第6、7章)、利率期限結構與利率衍生產品(第8章)、公司資本結構理論(第9章).《數理金融:資產定價...
《時間、不確定性與資產定價》是2007年6月1日科學出版社出版的圖書,作者是張嶺松。... 10.3 消費資本資產定價模型10.4 無套利定價第十一章 離散時期資產定價:...
3.3.5具有無風險資產情況下的超額收益率3.3.6市場僅存在風險資產情況下的超額收益率3.3.7系統風險的非系統風險3.4資本資產定價模型(CAPM)...
Beta係數起源於資本資產定價模型(CAPM模型),它的真實含義就是特定資產(或資產組合)的系統風險度量。β係數的取法 所謂系統風險,是指資產受巨觀經濟、市場情緒等整體...
威廉·夏普,1934年6月16日,威廉·夏普出生於美國麻薩諸塞州的坎布里奇市。資本資產定價模型的奠基者。由於其在金融經濟學方面的貢獻,與默頓·米勒和哈里·馬克維茨...
在衡量市場風險和收益模型中,使用最久,也是至今大多數公司採用的是資本資產定價模型(CAPM),其假設是儘管分散投資對降低公司的特有風險有好處,但大部分投資者仍然將...
本書主要包括兩大部分:第一部分為經典的Portfolio理論,主要是為本科生而編寫的,包括證券的收益、投資風險的衡量、組合投資模型、資本資產定價模型和含消費投資組合的...
股權現金流量是指實體現金流量扣除與債務相聯繫的現金流量。股權現金流量通常用權益資本成本來折現,而權益資本成本可以通過資本資產定價模式來求得。...
無風險資產的定義 允許無風險貸出 允許無風險借入 允許同時進行無風險借貸 小結 習題 索引10章 資本資產定價模型假設條件 資本市場線 證券市場線 市場模型 小結 ...