艾恩箱體理論

所謂箱體，是指指數、指標在運行過程中，形成了一定的區域.即在一定的範圍內波動，形成一個運行的箱體。當趨勢滑落到箱體的底部時會受到支撐，當股價上升到箱體的頂部時會受到頂端的壓力。運動只在箱體的範圍內運行，成為箱體運行。橫盤既可以理解為箱體運動。

多在股票、期貨、基金等金融指數走勢中使用。

基本介紹

• 中文名：艾恩箱體理論
• 根據：數字模型和股指基數
• 作用：大箱體的箱頂、箱底
• 研判：股指長、中期走勢
• 重點：把握小箱頂和小箱體中軸線

基本原理

這是根據在統計數據基礎上的數字模型和股指基數來確定的。

大箱體的箱頂、箱底，對股指的波動有極其重要的作用。一旦箱底被穿破，必向下看另一個大箱體的3個孫箱底才有支撐；一旦箱頂被突破，必向上看另一個大箱的3個孫箱頂才會遇到較大的阻力。

大箱體中軸的主要作用是：一旦向上突破中軸，預示股指短期內必見大箱頂，大盤將持續走強3日；一旦向下穿破中軸，預示股指短期內必見大箱底之上的孫箱頂，大盤將持續走弱3日。

大箱體對研判股指長、中期走勢有較大意義。

一個大箱體內有2箇中箱體，分為上中箱體和下中箱體。他們也有頂、底和中軸。當股指突破或穿破中軸，預示近期內將向箱頂或箱底接近。中箱體對股指的中期走勢研判有較大作用。

小箱體切割為4個，上中箱體內2個和下中箱體內2個。股指突破呈穿破小箱體中軸，也會向該小箱頂或底方向運動。當股指回檔或繼續上攻時，小箱體中軸有極為重要的支撐或阻力作用。重要的分界線是大箱體頂部的小箱體底和大箱體底部的小箱體頂，也即是上下2中箱體的中軸，這是股指短期轉強或轉弱的重要信號。

子箱體有8個，主要作用是對股指一周走勢的研判。可以通過子箱體的中軸來判斷，前半周和後半周股指的趨勢。

孫箱體有16個，主要是對當日或次日股指點位變動和強弱的研判。孫箱體的頂、中軸、底，可能當日就能見到，關鍵是看收盤指數在孫箱體中軸之上、下來研判次日的高、低點。

確認和運用

大箱體阻力位的確認和運用

大箱體中軸線阻力位主要是確認股指突破的有效性和是否轉強的標誌。亦即大箱體中軸線點位在所有箱體中的阻力作用最大，一般實際情況通常要經過二次以上的上攻才會被有效突破。一旦突破，在13個交易日內股指建大箱頂的機率有90%左右，股指至少還有10%的上升空間。確認突破有效的條件是，只要見到上下箱體的中軸線點位，便可大膽確認股指轉強。而後該中軸線將成為重要的支撐位。這同時也是研判大盤轉弱的重要信號和低吸的重要依據。

在運用大箱體中軸線點位時，一定要嚴格按要求研判，確認後只要有10%的獲利，就應該分批減倉。如遇持續向上轉入兩個大箱體，一般遇大箱中軸都要產生回檔，這時是高拋的一次絕佳機會，而不應加碼買入。

中箱體阻力位的確認和運用

中箱體阻力位主要是中軸線點位。一旦股指見到中軸線，那么短期內必見中箱頂。否則，股指將再回到中箱底左右蓄勢。該點位命中率達95%以上。

通常情況下，股指在上中箱體為強勢市場；在下中箱體運行時，一般以守倉或低吸為主；在上中箱運行時，一般以分批減磅和堅決空倉為主。按此“高拋低吸”，命中率可達80%。

如果讀者能嚴格按此方法，低吸高拋，一年內只需進出兩次股市，其獲利一定可以高出美國股王巴菲特每年遞增30%的獲利標準。你每年獲利至少可以達到100%左右，賠得機率幾乎是零，關鍵你是否“嚴格”按此方法操作，而不受其它情緒和事件的誘惑！

小箱體阻力位的確認和運用

重點是把握小箱頂和小箱體中軸線。一旦股指見到小中軸，7日內就必見小箱頂。所以，小中軸線點位，是股指短期轉強的標誌。若大盤進入調整期，那么所維持的現小箱體，將是短線高拋低吸做差價的好時機。那及時小中軸線以上以拋為主，小中軸以下以吸為主。一旦大盤成交量突破5日均量線，那就將突破小箱頂並轉入上一個小箱體，而上一個小中軸線又將構成一道小阻力線。股指在小箱體內運行被動。以中軸線即“0”軸線為準，有明顯的對稱性。總體的漲和總體的跌相對構成7天左右的箱體穩態。艾恩箱體定律在這裡有明顯的作用。

若股指逐級地由下而上越過3至4個小箱體，可視為大盤走勢很強，繼而仍將保持上升的慣性。若在上升過程中，始終在小中軸線產生回檔，說明大盤升勢變弱，將要出現一定時期的調整。另外，若股指上攻小中軸線，一次突破，說明大盤上升慣性極強；若二次以上才突破，說明大盤升勢變弱，在攻擊下一個小中軸線時也不會順利。

小中軸線、中中軸線和大中軸線的運用，是一個有機的整體。這裡的關係是，在大箱體的基礎上看中箱體，在大、中箱體的基礎上看小箱體。不能割離開來、單獨孤立地機械地運用某一部分理論，否則任何再管用的辦法，都不會管用，甚至得出相反的結論。

子箱體阻力位的確認和運用

子箱體的中軸線，對把握一周內股指的變化有較強的指導意義。這是“快槍手”經常出沒的區間。具體來說，就是股指連破兩個子箱體，就堅決高拋一次，等等回檔後補入做差價。在實戰運用中，該檔方法的命中率在60%左右。

孫箱體阻力位的確認和運用

孫箱體對2個交易日8小時股指波動，有一定的指導意義。其孫中軸產生的阻力有時仍不可小視。通常孫箱體的運用主要是配合其它箱體的運用意義較大，一般不單獨使用。

大箱體轉換

大箱體轉換，是在艾恩第五定律的作用下，經常發生的事情。但無論是何種原因促使股指大箱發生轉換，在實際允許過程中都是非常複雜的，有時突破或穿破真偽難變，不易簡單判斷。若你能按下述給定的條件運用箱體理論，辨明真偽就不是太難的事情。

由下向上突破的大箱體轉換和運用

條件之一：見以大箱體頂部的點位，並且收盤價在此點位之上。

條件之二：收盤點位在上一個大箱體下中箱體中軸線點位之上。

條件之三：日移動平均線的10日、20日、30日均線成典型的多頭排列。

條件之四：日指數平滑異同平均移動線MACD值呈紅色海洋狀。

條件之五：日停損反轉指標SAR值為紅色持倉信號。

條件之六：14日和16日相對強弱指標RSI值在50%以上呈一波高於一波的強勢狀態。

一旦確認轉箱有效，便可高看突破後大箱體的中軸線點位。

在運用中值得注意的是 ，如果轉箱的其它條件都滿足，但未能符合轉箱條件之二所設規定，都叫假突破。此時，就要在回調的第一時間堅決做空。如果確認轉箱成功，此時大盤任何一次回探新的大箱體底線，都將是一個難得的最佳買點，並守倉至指數上攻大箱體頂線時再堅決做空。

對10日、20日、30日移動平均線、MACD、SAR和RSI值得運用，主要是輔助轉箱的可靠性。若轉箱條件全部滿足，其準確性可達95%以上。

由上向下穿破的大箱體轉換和運用

條件之一：股指見到大箱體底線點位，並且收盤在此點位之下。

此種情況出現，一般說來股指還應有一次向上反覆的機會。也就是說股指還可以再見到底線點位之上的點位，應堅決抓緊機會做空。

條件之二：股指已經穿破下一個大箱體上中箱的中軸線點位。

此時，應堅決抓住大盤當日的微弱反彈，果斷退場空倉。因為大盤向下轉箱成功，還會繼續下探很大空間。

一般向下轉箱都是在市場過頭或受總重大外部強幹擾時，才會出現加速下跌。重點要區分假突破。如果一旦確認突破有效，就要想到任何一次反彈都是退場的機會。千萬不要因為自己損失過半就不管大盤怎樣跌。因為此時最重要的是保存實力，不要被消滅掉，一定要堅信來日定有翻身的時候。