廣發天天利貨幣市場基金是廣發基金髮行的一個貨幣型的基金理財產品
基本介紹
- 基金簡稱：廣發天天利貨幣A
- 基金類型：貨幣型
- 基金狀態：正常
- 基金公司：廣發基金
- 基金管理費：0.33%
- 首募規模：40.06億
- 託管銀行：中國銀行股份有限公司
- 基金代碼：000475
- 成立日期：20140127
- 基金託管費：0.10%
發展歷程,投資目標,投資範圍,投資策略,收益分配原則,
發展歷程
2024年2月，入選中國證監會發布首批重要貨幣市場基金名錄。
投資目標
在嚴格控制風險、保持較高流動性的基礎上，力爭為基金份額持有人創造穩定的、高於業績比較基準的投資收益。
投資範圍
本基金的投資範圍包括：
1、現金；
2、通知存款；
3、短期融資券；
4、剩餘期限在397天以內（含397天）的債券；
5、1年以內（含1年）的銀行定期存款、大額存單；
6、期限在1年以內（含1年）的債券回購；
7、剩餘期限在397天以內（含397天）的資產支持證券；
8、期限在1年以內（含1年）的中央銀行票據（以下簡稱“央行票據”）；
9、剩餘期限在397天以內（含397天）中期票據；
10、中國證監會、中國人民銀行認可的其他具有良好流動性的貨幣市場工具。
如果法律法規或監管機構以後允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適當程式後，可以將其納入本基金的投資範圍。其投資比例遵循屆時有效的法律法規和相關規定。
投資策略
本基金將在深入研究國內外的巨觀經濟走勢、貨幣政策變化趨勢、市場資金供求狀況的基礎上，分析和判斷利率走勢與收益率曲線變化趨勢，並綜合考慮各類投資品種的收益性、流動性和風險特徵，對基金資產組合進行積極管理。
（一）利率預期策略
影響利率走勢的因素很多，影響短期利率變動的因素更多，運行方式也更為複雜。基金管理人將重點考察以下兩個因素：
1、中央銀行、財政部等國家巨觀經濟管理部門的政策意圖。政府對金融市場運行的影響非常深遠。國家巨觀經濟管理部門尤其是中央銀行對經濟運行形勢的判斷及採取的應對政策是影響市場利率走勢的關鍵因素之一。
2、短期資金供求變化。短期資金市場參與者的頭寸寬緊程度是短期利率變動的重要主導力量。短期利率隨短期資金供求變化呈一定的季節波動形態。
具體而言，本基金管理人將持續跟蹤反映國民經濟變化的巨觀經濟指標，對國家經濟政策進行深入分析，進而對短期利率的變化態勢做出及時反應。重點關注的巨觀經濟指標包括：國家經濟管理部門政策、預期物價指數、相關市場資金供求關係等等。
在分析方法上，本基金管理人堅持定性與定量相結合的分析方法。
（二）期限配置策略
在短期利率期限結構分析的基礎上，根據對投資對象流動性和收益性的動態考察，構建合理期限結構的投資組合。從組合總的剩餘期限結構來看，一般說來，預期利率上漲時，將適當縮短組合的平均期限；預期利率下降時，將在法律法規允許的範圍內適當延長組合的平均剩餘期限。
（三）品種配置策略
在短期利率期限結構分析和品種深入分析的基礎上，進行品種合理配置。當預期利率上漲時，可以增加回購資產的比重，適度降低債券資產的比重；預期利率下降，將降低回購資產的比重，增加債券資產的比重。
（四）銀行定期存款及大額存單投資策略
銀行定期存款及大額存單是本基金的主要投資對象，因此，銀行定期存款及大額存單的投資將是本基金關注的重點之一。具體而言，在組合投資過程中，本基金將在綜合考慮成本收益的基礎上，儘可能的擴大交易對手方的覆蓋範圍，通過對這些銀行廣泛、耐心而細緻的詢價，挖掘出利率報價較高的多家銀行進行銀行定期存款及大額存單的投資，在獲取較高投資收益的同時儘量分散投資風險，提高存款及存單資產的流動性。
（五）套利策略
在久期控制的基礎上，本基金管理人將對貨幣市場的各個細分市場進行深入研究分析，在嚴格控制風險和保障流動性的前提下，尋找跨市場、跨期限、跨品種的套利投資機會，以期獲得更高的收益。當然，由於交易機制的限制，目前挖掘套利投資機會的投資方法主要是用風險相當，但收益更高的品種替代收益較低的品種，或者用收益相當，風險較低的品種替代風險較高的品種。
（六）流動性管理策略
流動性好是貨幣市場基金的重要特徵之一。在日常的投資管理過程中，本基金將會緊密關注申購/贖回現金流變化情況、季節性資金流動等影響貨幣市場基金流動性管理的因素，建立組合流動性監控管理指標，實現對基金資產流動性的實時管理。
具體而言，本基金將綜合平衡基金資產在流動性資產和收益性資產之間的配置比例，通過現金留存、銀行定期存款提前支取、持有高流動性券種、正向回購、降低組合久期等方式提高基金資產整體的流動性，也可採用持續滾動投資方法，將回購或債券的到期日進行均衡等量配置，以滿足日常的基金資產變現需求。
收益分配原則
1、本基金同一類別內的每份基金份額享有同等分配權；
2、本基金自基金契約生效日起，每日將基金已實現收益分配給基金份額持有人（該收益將於下一工作日會計確認為實收基金），當日收益參與下一日的收益分配，並定期支付且結轉為相應的基金份額。
通常情況下，本基金的收益支付方式為按日支付，對於目前暫不支持按日支付的銷售機構，仍保留按月支付的方式。不論何種支付方式，當日收益均參與下一日的收益分配。投資人當日收益分配的計算保留到小數點後2位，小數點後第3位按去尾原則處理。因去尾形成的餘額進行再次分配，直到分完為止；
3、本基金的分紅方式限於紅利再投資。如當期累計分配的基金收益為正，則為份額持有人增加相應的基金份額；如當期累計分配的基金收益為負，則直至累計基金收益為正的時期，方為份額持有人增加基金份額。投資者可通過贖回基金份額獲取現金收益。
4、投資者部分贖回基金份額時，如滿足最低持有限制，基金份額對應的基金收益不隨贖回款項支付給投資者。投資者全部贖回基金份額時，基金收益將全部結算並計入投資者賬戶。
5、當日申購的基金份額自下一個工作日起，享有基金的收益分配權益；當日贖回的基金份額自下一個工作日起，不享有基金的收益分配權益；
6、在符合有關法律法規規定，並且不影響基金份額持有人利益情況下，經與基金託管人協商一致後，基金管理人可酌情調整基金收益分配方式，此項調整不需要基金份額持有人大會決議通過，基金管理人應於實施更改前依照有關規定在中國證監會指定媒體上公告。
7、法律法規或監管機構另有規定的從其規定。
