天保基建 [000965]

天保基建 [000965]是天津天保基建股份有限公司發行的一支股票。

所屬板塊

濱海新區板塊，預虧預減板塊，天津板塊，房地產板塊。

經營範圍

基礎設施開發建設、經營；以自有資金對房地產進行投資、商品房銷售；房地產中介服務；自有房屋租賃；物業管理；工程項目管理服務。是天津最大的水泥生產企業，在華北地區具有相當的產業規模優勢。公司的很多產品都具有環保特性,在高端水泥市場占有主導地位。重組後作為一家立足於濱海新區的上市公司，原有業務全部置出（除了天材房產80%的股權），置入的資產--天保房地產100%股權。

濱海新區

濱海新區主要發展目標確定為加快推進高端產業聚集區，自主創新領航區，新型服務消費區，宜居生態城區等重點區域建設。公司作為濱海新區核心區從事房地產開發的上市公司，將加大項目拓展力度，增加土地儲備，初步形成“開發區——空港經濟區——天津市區”的戰略布局。公司主要項目和未來開發重點集中於天津濱海新區。隨著有關政策的落實，天津濱海新區在金融創新，保險，建設用地流轉等方面開始了率先發展，各功能區的建設開發已經初具規模，基礎設施和房地產投資增長的勢頭強勁，天津濱海新區房地產業迎來發展的新機遇。

定向增發-投資商業住宅

2013年9月，公司擬以4.48元/股的價格向不超過10名特定投資者發行不超過3.46億股股份，本次非公開發行擬募集資金15.5億元，扣除發行費用後擬使用募集資金63,000萬元投入天保房地產空港商業區住宅項目(一期)；擬使用募集資金25,500萬元投入天保金海岸D06住宅項目；擬使用募集資金36,500萬元天保金海岸D07住宅項目；另外擬使用募集資金30,000萬元補充流動資金。上述三個項目擬投入資金總額分別為109,597.34萬元、45,032.66萬元和64,339.81萬元，募集資金不足部分由公司以自籌資金解決。通過本次發行，能促進公司提高資產質量、最佳化資本結構、進一步增強公司的抗風險能力和持續盈利能力。

原擬定向增發

公司2008年向天保控股定增6900萬股(14.79元/股，鎖定期36個月)以受讓其持有的濱海開元49.13%股權(定增股於09年1月16日上市)。公司同時以現金購買濱海開元剩餘50.87%股權，收購所需現金由公司採用向不超10名特定投資者(不包括天保控股)定向增發獲得的募集資金償還，該定增方案2010年5月調整為不低於10.18元/股，發行數量6535萬-24558萬股(原方案為不低於13.31元/股，發行5000萬-18620萬股)。公司擬在支付完上述股權收購款後，將本次募資餘額對濱海開元增資。濱海開元用增資的資金全部投入金海岸剩餘土地和項目的開發建設。在本次募資到位前，公司或濱海開元將以自籌資金先行投入項目(2011年5月28日公告，該定向增發方案申請因市場環境變化及股東大會決議到期失效而放棄實施)。

濱海開元

濱海開元擁有土地儲備93.01萬平方米，在建未售商品房面積8.29萬平方米。這些土地儲備具備一定的成本優勢，且主要土地儲備位於濱海新區的最核心區域天津經濟技術開發區。天津經濟技術開發區面積33平方公里，目前基本已無可開發的商住土地儲備。因此濱海開元的土地儲備具有一定稀缺性，且同時具有住宅和商業項目，項目區域布局和產品結構合理，具備較高經濟價值。濱海開元正在開發的房地產項目為天保金海岸A01和B08地塊。天保金海岸項目總土地面積111.48萬平方米，位於濱海新區核心區域。該項目後續計畫總投資91.35億元，收入140億元，淨利潤23.98億元。濱海開元2010年度實現營業收入66244萬元，淨利潤6849萬元。

天保房產

全資子公司天津天保房地產開發有限公司(註冊資本30000萬元)2010年度實現營業收入40461萬元，淨利潤11490萬元，公司控股的天津市天材房地產開發有限公司(註冊資本6100萬元，占比80%)是具有三級資質的房地產開發企業，2010年度實現營業收入14122萬元，淨利潤2172萬元。

全資子公司簽署《合作開發協定》

2012年12月，公司全資子公司天津濱海開元房地產開發有限公司擬與天津卓成投資發展有限公司以聯營合作的方式共同開發建設天保金海岸D05-2地塊。合作項目預計總投資額約4.5億元人民幣，預計項目開發周期為2年半，銷售淨利率約為16.72%，內部收益率約為17.96%。該契約履行對公司及全資子公司業務獨立性沒有影響。

追加承諾

控股股東天津天保控股有限公司承諾：原持有的公司16170萬股和本次增持的6900萬股，總計23070萬股自新增股份發行結束之日起36個月至2012年1月16日不轉讓。若在上述期間發生資本公積金轉增股本，派送股票紅利，配股，增發等使股份數量發生變動的事項，上述股份數量也作相應調整。