《開發支出會計政策的隱性選擇：影響因素與經濟後果》是依託清華大學，由謝德仁擔任項目負責人的面上項目。
基本介紹
- 中文名：開發支出會計政策的隱性選擇：影響因素與經濟後果
- 依託單位：清華大學
- 項目負責人：謝德仁
- 項目類別：面上項目
項目摘要,結題摘要,
項目摘要
本項目主要研究開發支出會計政策隱性選擇的影響因素和經濟後果。本項目將研究和回答如下問題：我國開發支出會計政策實施的難點在哪裡？這些實施難點對開發支出會計政策隱性選擇有何具體影響？開發支出會計政策的隱性選擇特徵是否及如何為上市公司盈餘管理動機之實施提供了便利？有哪些因素影響企業利用開發支出會計政策的隱性選擇空間進行盈餘管理？開發支出會計政策是否實現了會計準則制定者的準則制定目標，其成效如何？該政策的隱性選擇特徵及其被利用對此有何影響，產生了什麼樣的經濟後果？是否需要改進開發支出會計政策？若需要，又當做何改進呢？本項目的研究將從企業主要利益相關者角度研究開發支出會計政策的隱性選擇之影響因素，並分別從微觀層面和中巨觀層面研究該隱性選擇的經濟後果。本項目的研究成果將有助於評估開發支出會計政策適當性和我國會計準則國際趨同成效，有助於改進開發支出會計處理實踐，也可為其他會計政策隱性選擇研究提供借鑑。
結題摘要
本項目研究主題為研究我國上市公司開發支出會計政策的隱性選擇的影響因素與經濟後果，其研究背景是基於我國於2007年1月正式實施的開發支出可以有條件資本化這一會計準則重要變遷以及我國發展創新型國家和鼓勵企業加大研發投入。 本項目從上市公司的大股東（含控股股東）、經理人、分析師、獨立董事和審計師等主要利益相關者視角來分析他們對開發支出會計政策隱性選擇的影響和相關經濟後果。其中，對於大股東，本項目關注了大股東的股權質押和股份減持等開發支出會計政策選擇的影響；對經理人，本項目關注經理人薪酬辯護和經理人持股變動對開發支出會計政策選擇的影響以及開發支出資本化對經理人變更和公司研發投入之間關係的影響；對於分析師，本項目關注了上市公司開發支出會計政策選擇對包括分析師預測和評級調整等在內的分析師行為的影響；對於獨立董事，本項目關注了獨立董事作為連鎖董事所構成的董事網路對開發支出會計政策在上市公司間趨同的影響；對於審計師，本項目研究了開發支出會計政策選擇與審計師更換和審計收費之間的關係；基於擬IPO公司視角看，現金流約束會對公司IPO前的開發支出會計政策選擇產生重要影響，本文也對此展開了研究。本項目手工收集整理了2007-2012年上市公司和2008-2011年IPO公司的開發支出相關數據，並主要基於此展開相關研究。截至本結題報告撰寫之時，本項目業已收集整理完畢2013和2014年度上市公司的開發支出及其會計處理相關數據，後續研究可以有更大的樣本。 本項目研究形成以下重要結論：1、上市公司對於包括開發支出在內的研發活動信息披露質量總體不高；2、2007-2012年間，有近15%的觀測（公司-年）進行了開發支出資本化，且呈現逐年增加的趨勢，尤其是在開發支出金額較大的高新技術企業中會更多地採用開發支出資本化的會計政策；3、開發支出會計政策的隱性選擇空間確實已被主要利益相關方機會主義地用來進行盈餘管理，但會考慮現金流約束等其他因素來權衡; 4、獨立董事連線的董事網路會對開發支出會計政策選擇趨同產生影響；5、開發支出會計政策選擇也對包括分析師和審計師等市場中介的行為產生了一定的影響；6、有一定證據表明，開發支出資本化有助於減弱經理人變更時削減研發投入的機會主義行為動機。本文的研究發現對於財政部和證監會等監管機構改進監管有較好的參考價值。
