《量化大類資產配置》一書作者王前鋒，電子工業出版社2017年7月出版
基本介紹
- 書名：量化大類資產配置
- 作者：王前鋒
- ISBN：978-7-121-31332-5
- 頁數：228
- 定價：69.00
- 出版社：電子工業出版社
- 出版時間：2017年7月
- 開本：16
內容提要,目錄,
內容提要
《量化大類資產配置》跳出單純的選股策略，用量化的方式進行大類資產配置，從大類資產配置的角度詳細介紹戰略資產配置策略和戰術資產配置策略，並介紹了多個在中國市場上行之有效、收益率穩健的資產配置模型，角度新穎、實操性強。同時對各種大類資產從長期收益的角度進行了介紹，如中國的股票、債券、分級基金、REITs以及美國的各種新興資產等，為投資者建立理性的投資理念提供了較強的依據。在《量化大類資產配置》的最後，對目前學術界前沿的線上投資組合理論及其業績表現進行了介紹和展望。
《量化大類資產配置》讀者對象為個人投資者和專業機構投資者，包括投資資產在50萬元以上的個人投資者，機構投資者中從事大類資產配置研究的研究員、投資經理，研究機構中金融學的研究學者等。
目錄
第1章 資產配置簡介 1
1.1 資產配置的理由和定義 1
1.2 資產配置的定義 4
1.3 資產配置策略的適用條件 6
1.4 資產配置策略失效節點 7
1.5 量化資產配置：資產配置的新思路 8
1.6 大類資產配置成功的典範：耶魯捐贈基金 9
第2章 大類資產情況簡介 13
2.1 概述 13
2.2 股票：第一類可投資資產 15
2.2.1 股票市場簡介 15
2.2.2 A股市場回顧 16
2.2.3 美股市場回顧 20
2.2.4 港股市場回顧 25
2.2.5 A股、美股、港股市場回顧 32
2.3 債券：第二類可投資資產 34
2.3.1 債券市場簡介 34
2.3.2 債券市場分類、衡量指標 35
2.3.3 如何投資債券 39
2.3.4 海外債券投資方式 43
2.4 商品：第三類可投資資產 49
2.4.1 商品情況簡介 49
2.4.2 黃金 51
2.4.3 石油 53
2.4.4 工業金屬 56
2.4.5 農產品 57
2.4.6 期貨CTA資產 59
2.5 另類固收產品：第四類可投資資產 62
2.5.1 固定收益類資產 62
2.5.2 資管計畫與信託計畫 67
2.6 流動性資產：現金及流動性資產 69
2.7 其他大類資產 72
2.7.1 REITs：新型固收產品 72
2.7.2 未上市公司股權 79
第3章 初級資產配置模型 81
3.1 概述 81
3.2 簡單的資產配置模型 82
3.2.1 股債20/80比例資產配置模型 82
3.2.2 股債二八輪動資產配置模型 86
3.2.3 穩健的綜合資產配置模型 94
3.2.4 小結：資產配置模型的起點 97
3.3 經典戰略資產配置模型 98
3.3.1 Markowitz模型 98
3.3.2 Black-Litterman模型 102
3.3.3 風險平價模型 104
3.3.4 目標風險配置模型 111
3.3.5 小結 113
3.4 智慧型投顧平台 115
3.4.1 海外智慧型投顧平台 115
3.4.2 國內智慧型投顧平台 116
3.4.3 小結 127
第4章 中級資產配置模型 129
4.1 概述 129
4.2 加入新的資產 130
4.2.1 多資產複雜配置模型 130
4.2.2 加入衍生工具 138
第5章 高級資產配置模型 155
5.1 概述 155
5.2 改變資產的收益風險屬性 155
5.2.1 大宗商品收益增強策略 156
5.2.2 股票收益率的改進：多因子模型 170
5.3 對資產進行擇時判斷 179
第6章 彈性資產配置模型 185
6.1 概述 185
6.2 FAA（Flexible Asset Allocation）模型 188
6.3 EAA（Elastic Asset Allocation）模型 193
第7章 績效評估和風險控制 197
7.1 概述 197
7.2 業績評價 198
7.3 風險衡量 204
7.4 績效衡量體系 207
7.5 評價體系初探：FOF評選標準 211
7.6 主動預測的風險管理：全面風險控制體系 216
