《現金何以“為王”：企業現金流期權定價研究》是2014年8月中國時代經濟出版社出版的圖書，作者是鄭凌雲。
基本介紹
- 中文名：現金何以“為王”：企業現金流期權定價研究
- 作者：鄭凌雲
- 出版社：中國時代經濟出版社
- 出版時間：2014年8月
- 頁數：205 頁
- 定價：36 元
- 開本：16 開
- 裝幀：平裝
- ISBN：9787511921055
內容簡介,圖書目錄,
內容簡介
《現金何以“為王”：企業現金流期權定價研究》從現金流本質出發，深入分析了企業現金流的投資期權和保險期權特徵，並以此為基礎，推導建立了企業現金流期權定價組合模型，不僅為流動性研究提供了新的視角和方法，拓寬了實物期權的研究視野，而且有助於從理論上深刻認識現金流價值，對企業價值評估、財務管理決策等具有現實指導作用。
圖書目錄
1.緒論
1.1 選題依據
1.2 研究思路和技術路線
1.3 結構安排
1.4 創新之處
2.文獻綜述
2.1 現金流與流動性含義
2.2 企業現金流持有動機
2.3 企業現金流價值決定因素
2.4 企業現金流定價方法
2.4.1 計量實證方法
2.4.2 財務分析法
2.4.3 期權定價方法
2.5 結論
3.現金流本質與現金流的期權特徵
3.1 現金流的靈活性本質
3.1.1 靈活性含義
3.1.2 靈活性分類
3.1.3 現金流與投資型靈活性
3.1.4 現金流與保險型靈活性
3.2 現金流的期權特徵
3.2.1 期權基本思想
3.2.2 靈活性與期權
3.2.3 現金流與投資期權
3.2.4 現金流與保險期權
3.3 對現金流期權價值的直觀認識
3.3.1 兩“頭寸”情形
3.3.2 三“頭寸”情形
3.3.3 考慮外部融資成本的現金流價值
4.現金流定價模型探討
4.1 建模基本思路
4.2 基本假設前提
4.2.1 競爭性假設
4.2.2 動態性假設
4.2.3 時滯性假設
4.3 模型基本框架
4.3.1 現金流投資期權定價模型
4.3.2 現金流保險期權定價模型
4.3.3 現金流期權定價組合模型
4.3.4 基於交換期權的現金流期權定價組合模型
4.4 模型適用性探討
4.4.1 交換期權定價模型簡介
4.4.2 現金流期權與交換期權的對應關係
4.4.3 模型的優缺點
5.現金流期權定價模擬
5.1 現金流投資期權定價模擬
……
6.企業現金流期權定價實證研究
