《固定收益建模》是2015年11月格致出版社出版的圖書，作者是克勞斯·芒克、陳代雲。
基本介紹
- 中文名：固定收益建模
- 作者：克勞斯·芒克、陳代雲
- 出版時間：2015年11月
- 出版社：格致出版社
- 頁數：234 頁
- ISBN：9787543225732
- 定價：75 元
- 開本：16 開
- 裝幀：平裝
內容簡介,圖書目錄,
內容簡介
本書統一介紹了各種動態期限結構模型以及它們在固定收益證券定價與風險管理的套用。研究並開發對固定收益證券分析產生助益的技術和模型。本書將固定收益分析分成相互聯繫的兩個部分，第一部分側重於利率期限結構的經濟學意義，也就是探討利率與其他巨觀經濟變數；第二部分分析側重於定價和風險管理模型的開發與研究。
圖書目錄
1 引論與概述
1．1 什麼是固定收益分析？
1．2 債券市場基本術語
1．3 債券市場與貨幣市場
1．4 固定收益衍生產品
1．5 本書概覽
練習
2 從債券價格構逮收益率曲線
2．1 引言
2．2 自舉法
2．3 三次樣條插值
2．4 Nelson-Siegel參數化
2．5 關於收益率曲線估計的一點補充練習
3 隨機過程與隨機分析
3．1 引論
3．2 什麼是隨機過程？
3．3 布朗運動
3．4 擴散過程
3．5 伊藤過程
3．6 隨機積分
3．7 伊藤引理
3．8 一些重要的擴散過程
3．9 多維過程
3．10 機率測度變換
練習
4 關於資產定價理論的評論
4．1 引言
4．2 資產、交易策略和套利
4．3 狀態價格平減因子、風險中性機率以及風險的市場價格
4．4 其他有用的機率測度
4．5 完全市場與非完全市場
4．6 完全市場中的均衡和代表性行為人
4．7 關於期間分紅的擴展
4．8 擴散模型和基礎偏微分方程
結束語
練習
5 利率期限結構經濟學
5．1 引言
5．2 實際利率和總消費
5．3 實際利率和總產出
5．4 均衡期限結構模型
5．5 實際利率、名義利率與期限結構
5．6 預期假說
5．7 流動性偏好、市場分割和期限偏好
結束語
練習
6 固定收益證券
6．1 引言
6．2 遠期與期貨
6．3 歐式期權
6．4 利率頂、利率底和利率領
6．5 互換和互換期權工
6．6 美式衍生證券
6．7 一個關於期限結構模型的綜述
練習
7 單因子擴散模型
7．1 引言
7．2 仿射模型
7．3 Merton模型
7．4 Vasicek模型
7．5 Cox-Ingersoll-Ross模型
7．6 廣義仿射模型
7．7 非仿射模型
7．8 參數估計與實證檢驗
結束語
練習
8 多因子擴散模型
8．1 引言
8．2 多因子模型的一般框架
8．3 仿射多因子模型
8．4 兩因子仿射擴散模型
8．5 三因子仿射模型
8．6 廣義仿射模型
8．7 其他多因子擴散模型
結束語
練習
9 擴散模型的校準
9．1 引言
9．2 非時齊仿射模型
9．3 Ho—Lee模型（Merton模型的擴展）
9．4 Hull—White模型（Vasicek模型的擴展）
9．5 CIR模型的擴展
9．6 根據其他市場數據校準
9．7 校準模型中的初始期限結構與未來期限結構
9．8 校準的非仿射模型
9．9 校準的單因子模型與多因子模型一樣的好？
結束語
練習
10 Heath-Jarrow-Morton模型
10．1 引言
10．2 基本假設
10．3 債券價格動態特徵和漂移的限制
10．4 三個著名的特例
10．5 高斯HJM模型
10．6 HJM模型的擴散表示
10．7 波動率依賴於遠期利率的HJM模型
10．8 非跨越隨機波動率的HJM模型
結束語
練習
11 市場模型
11．1 引言
11．2 一般LIBOR市場模型
11．3 對數正態uBOR市場模型
11．4 其他UBOR市場模型
11．5 互換市場模型
11．6 進一步的評論
練習
12 利率風險度量和管理
12．1 引言
12．2 利率風險的傳統測量指標
12．3 單因子擴散模型的風險測度
12．4 免疫策略
12．5 多因子擴散模型的風險測度
12．6 基於久期的債券期權定價
12．7 利率風險的其他指標
練習
13 可違約債券和信用衍生品
13．1 引言
13．2 一些基礎概念、關係和實踐問題
13．3 結構模型
13．4 簡化模型
13．5 混合模型
13．6 交合函式
13．7 信用衍生產品市場
13．8 信用違約互換
13．9 擔保債務憑證
結束語
練習
14 抵押貸款和抵押貸款支持證券
14．1 引言
14．2 按揭抵押貸款
14．3 按揭抵押貸款支持債券
14．4 提前償還期權
14．5 理性提前償付模型
14．6 經驗提前償付模型
14．7 按揭抵押貸款支持債券的風險指標
14．8 其他按揭貸款支持證券
14．9 次貸危機
結束語
練習
15 隨機利率與股票和外匯衍生產品
15．1 引言
15．2 股票期權
15．3 遠期和期貨的期權
15．4 匯率衍生產品
結束語
練習
16 數值技術
16．1 引言
16．2 偏微分方程的數值解
16．3 蒙特卡羅模擬
16．4 近似樹
結束語
練習
附錄A
參考文獻
